中国商业养老保险市场报告

一、中国养老保险市场概况 1、人口老龄化

按照联合国国际人口学会的划分标准，我国在2000年进入老龄化社会。据统计，截至2020年底，我国60岁以上老年人口已达到1.5989亿人，占总人口的12％ 。估量2020年将占17.2％。如此庞大的数字，在中国还不是十分富裕的情形下，给中国养老保证体系带来了庞大的压力，为此养老问题成为越来越倍受关注的问题。据了解，中国现有的养老方式大致有：社会保险、企业年金、商业养老保险、金融投资、以房养老、艺术品投资等。而其中社会保证的三大支柱即社会保险、企业年金、商业养老保险目前是中国最要紧的养老方式。

2、社会差不多养老保险

据统计截至2006年底,城镇参加企业差不多养老保险覆盖率为76%，养老保险金总支出4897亿元，比上年增长21％；而2007年底，全国差不多养老保险参保人数20217万人，比上年末增加1371万人，城镇参加企业差不多养老保险覆盖率为77%，养老保险金支出为5965亿元，同比再增21．8％；截至2020年底，全国差不多养老保险参保人数达到21891万人，覆盖率进一步上升，全年共发放养老金7390亿元。 〔如图〕

尽管差不多养老保险参保人数在逐年增长，然而养老金在我国仍存在庞大缺口，早在2006年4月，时任劳动和社会保证部部长的郑斯林就透露一个让人触目惊心的数字——当

年我国养老金缺口累计达2.5万亿元。而另据权威机构统计推测，2001年到2075年间，我国差不多养老保险的收支缺口将高达9.15万亿元。如此庞大的资金缺口，势必给国家财政带来庞大压力。 3、企业年金

据不完全统计，2006年底，我国企业年金规模为910亿元；截至2007年底，全国共有3万多家企业建立了企业年金，企业年金市场规模达到1300亿元；截至2020年8月底，年金规模超过1500亿 。然而我国企业年金的覆盖率依旧专门低，截至2007年底，我国企业年金的覆盖率仅为0.8%。目前，我国大约只有10%的企业建立了企业年金。 4、商业养老保险

为了进一步提高人民的养老保证水平，积极进展社会保证体系中的其他支柱作用刻不容缓。作为三大社会保证支柱之一的商业养老保险，近八年取保持了较快的增长势头，从2001年以来年均增长速度达到15％，超过同期GDP的增长速度 。而到最近几年增长速度进一步提升，据专家估量今后将占到个人养老保证体系的40%以上的份额。保监会主席吴定富指出，截至2007年底，中国保险业已为人民群众以后的养老保证积存预备金1.5万亿元。到2020年末，已为人民群众以后养老和医疗积存预备金达2.2万亿元。 二、中国商业养老保险进展情形 〔一〕概念简介 1.概念

商业养老保险是寿险的一种专门形式，即从年轻时开始定期缴纳保险费，从合同约定年龄开始连续、定期地领取养老金的人寿保险，能有效地满足客户的养老需要。 2、分类 按受益人多少

中国商业养老保险按照受益人的多少可分为团体商业养老〔年金〕保险和个人商业养老〔年金〕保险两种。 按产品的性质

假如按照保险产品的性质来分大致能够分为以下三种： 传统型养老险

预定利率是确定的，一样在2.0％至2.4％之间，日后从什么时刻开始领，领多少钱，差不多上投保时就能够明确选择和预知的，这一类型产品适合于没有良好储蓄观念、理财风格保守，不愿承担风险的人群。 创新型养老险

在具有传统型的养老保险的差不多养老保证功能之外，又具有了分红型、投资连接型保险产品的功能。分红型的养老保险产品常有保底的预定利率，但那个利率比传统养老险稍低，一样只有1.5％至2.0％，但在预定利率之外，还有不确定的分红利益能够获得；投资连接型的养老保险也是一种长期投资的手段，但不设保底收益，保险公司只是收取账户治理费，盈亏由客户全部自负，是一种高风险、高收益养老险品种。 万能型寿险

是一种长期的理财手段，偏重账户累积，也能够用做个人养老金的积存。这一类型的产品在扣除部分初始费用和保证成本后，保费进入个人账户，个人账户部分也有保证收益，目前一样在２％至2.5％左右，有的也与银行一年期定期利息挂钩。此外因此还有不确定的额外收益。万能险具有保额可变、缴费灵活的特点。这种产品适合收入缺乏稳固性的中高收入者。

〔二〕进展历程

1、中国商业养老保险初步探究时期1986—2000

中国保险业自上个世纪80年代复业以来，就开始提供给老保险产品，在所有的保险业务种类中，养老保险业务占据了专门重要的一个位置。

1991年，«国务院关于企业职工养老保险制度改革的决定»〔国发[1991]33号〕规定：随着经济的进展，逐步建立起差不多养老保险与企业补充养老保险和职工个人储蓄性养老保险相结合的制度。在养老保险制度的改革中，第一次提及实行商业养老保险作为职工养老保证的补充。

1994年颁布的«财政部、国家税务总局关于对假设干项目免征营业税的通知»规定，保险公司开办1年期以上到期返还本利的养老年金保险业务的保费收入，免征营业税。这对保险公司开展商业养老保险无疑具有促进作用。

1995年6月，颁布实施的«保险法»中第46条规定：人身保险公司能够经营的业务范畴中包括了个人和团体年金保险。

1995年国务院又颁布«关于深化企业职工养老保险制度改革的通知»，通知中进一步鼓舞商业养老保险的建设。

1997年，«国务院关于建立统一的企业职工差不多养老保险制度的决定»〔国发[1997]26号〕中更进一步明确：为使离退休人员的生活随着经济与社会进展不断得到改善，表达按劳分配原那么和地区进展水平及企业经济效益的差异，各地区和有关部门要在国家政策指导下大力进展企业补充养老保险，同时发挥商业保险的补充作用。 商业养老保险的补充作用再一次被强调。

2、中国商业养老保险加速进展时期2001-2007

前已提及，从2001年以来，商业养老保险的年平均增长速度达15%，超过同期GDP的增长速度。

2003年10月，十六届三中全会«关于完善社会主义市场经济体制假设干问题的决定»提出，〝鼓舞有条件的企业建立补充养老保险，积极进展商业养老、医疗保险〞。 2004年平安、太平首批养老保险公司的成立，随后的几年国寿、泰康、长江养老保险公司相继成立，到目前为止有五家养老保险公司。

2004年11月，依照〝入世〞承诺，保险业对外资全面开放，不仅包括放开所有区域和业务范畴，还承诺外资保险公司在其进驻的省份内全面展开。中国保监会宣布承诺外资寿险公司提供健康险、团体险和养老金/年金险业务

2006年6月，国务院正式颁布了«国务院关于保险业改革进展的假设干意见»〔国发[2006]第23号〕。文件中提出了要充分认识加快保险业改革进展的重要意义，鼓舞大力进展商业养老保险业务。文件从宏观层面对我国保险业的以后进展提供了强有力的政策支持，为保险业以后的进一步进展带来了难得的机遇。

从2007年开始，各保险巨头明显增加了在养老保险市场中扩张的速度。3月，平安养老保险先后获准在辽宁、湖北、山东和青岛等10个省市设立分公司。平安养老保险公司在全国布点，旨在使自身成为养老保险市场的领跑者，并将为我国保险业的繁荣与进展注入新的活力。同样是在3月，太平保险向其养老保险业务增资3亿，同年5月，太平养老的注册资本提高到5亿元。

在此期间，商业养老保险产品数量不断提升，创新产品层出不穷。2005年之前的商业养老保险差不多上是纯养老型的，是固定利率的养老保险产品，2005年之后寿险公司对养老保险产品作了修改，加入了分红或万能险的投资功能，将固定利率转变为浮动利率，实际分红和结算利率将视寿险公司的经营水平而定。 3、中国商业养老保险制度明确时期2020年—至今

2008年1月1日，保险监督治理委员会实施«保险公司养老保险业务治理方法»，是我国第一部完整、专业的养老保险方面的治理规定，«方法»的出台在推动保险行业在养老保险事业上进一步向专业化纵深进展提供了政策基础。«方法»从经营主体、养老年金保险的产品治理和经营治理、企业年金治理业务等方面，对养老保险业务的经营行为做出规范，对保险公司的违规经营行为所要承担的法律责任做出明确规定。是我国商业养老保险史上的一个重要转折。制度的完善进一步加速我国商业养老保险的进展。

2008年6月14日，第一款商业养老保险地点性试点法规«天津滨海新区补充养老保险试点实施细那么»颁发。细那么规定在天津市经营补充养老保险业务的保险公司开发补充养老保险产品，其预定利率不受«关于调整寿险保单预定利率的紧急通知»规定的约束，但应依照公司投资收益率审慎确定；保险公司开发万能险形式的补充养老保险产品，其最低保证利率亦不受«关于调整寿险保单预定利率的紧急通知»规定的约束，亦应依照公司投资收益率审慎确定。同时，投保人购买补充养老保险，可享受天津市人民政府给予的税收优待。这一细那么加速商业养老保险的创新和市场份额的提升。

2020年12月，«国务院办公厅关于当前金融促进经济进展的假设干意见»〔国办发〔2020〕126号〕明确提出，要〝积极进展个人、团体养老等保险业务，鼓舞和支持有条件企业通过商业保险建立多层次养老保证打算，研究对养老保险投保人给予延迟纳税等税收优待〞。对加速商业养老保险的建设和税收优待的改革进行了强调。

2020年，在召开的两会上，代表委员就大力进展商业养老保险以及税收优待给出建议。4月，上海个人税收递延型养老保险试点已提上日程，在上海试点约2-3年后有望在全国推广。养老保险税收递延关于投保人而言，意味着庞大的税收优待，开展养老险业务的保险公司也将因此获益。 〔三〕差距比较

1.差距表达 占比方面 从国际比较看，我国2007年底人均长期商业寿险保单持有量为0.1件，远低于发达国家1.5件的平均水平。同时中国保险行业协会原会长王宪章在2020年表示，我国人均商业养老保险保费大约是431元，仅为国际平均水平的1／10，为美国的1／70。从中国整个社会保证体系来看，购买商业养老保险，依照国家规划，商业养老保险占到个人养老保险的10%-20%， 在成熟社会中，人们的养老保险占养老金的比例是：社会养老保险约占养老金总数的30%，企业年金占比为30%，而个人为养老预备的资金，包括保险、基金、股票、银行储蓄、债券、房地产等，约占养老金总数的40%。在欧美国家，养老保险占欧美人寿保险收入已达60%以上。2005年中国寿险公司个人年金保费收入为182.65亿元，仅为美国的1.5%，个人年金在所有年金保费收入中的占比为23%，远低于美国的55% 〔如下表〕；2006年养老保费收入占GDP的比例只有2.8%，而相比之下，发达国家相关费用占GDP的10%以上，人均保费超过5000美元 ； 我国个人年金保费收入与美国差距专门大且在年金中占比低许多 个人年金 中国 金额(m$) 在年金中占比 金额141,656 168,428 165,943 172,140 167,032 52% 39% 35% 30% 23% 2001 16,293 2002 14,733 2003 16,669 2004 18,240 2005 18,265 美国 (m$) 在年金中占比 52% 58% 57% 57% 55%

数据来源：NAIC，«2005 年中国人身保险进展报告»，安信证券研究中心

税优方面

我国保险公司支付的营业税为5%，其中寿险公司有几百种产品免征营业税，然而关于个人购买商业养老保险方面税收优待较少。个人延税型养老保险在国外专门通行。世界要紧国家对保险公司开展商业养老保险的税收政策大多制订得比较宽松，大多数实行免税或低税率政策。从国外商业养老保险的税制设计过程来看，对商业养老保险给予税收优待，本质上确实是政府牺牲短期内一定的财政收入，通过递延纳税的方式，鼓舞和引导就业者通过投保商业养老保险来自主安排退休金。 2.部分国家数据案例

部分国家保险公司在养老金市场份额 图表 2

数据来源：OECD，安信证券研究中心

部分国家商业养老保险保费收入及税收优待 美国

从1986年开始，年金保险保费收入就超过了寿险保费收入，此后年金保险保费收入的增长幅度一直快于寿险。1975-2005年间，个人年金的保费收入复合增长率为14.79%，团体年金为9.37% 。

到2004年，寿险保费收入在人身保险总保费中占比约为1/4(26%)，而年金保险保费收入超过了人身保险总保费收入的一半(51%)。

2004年美国年金保费收入为2770亿美元，其中个人年金保费收入1721.40亿美元，团体年金保费收入1045.37亿元。

2005年，寿险公司中个人年金的预备金占比达到42.12%。

最近几年，美国个人购买的〔养老型〕年金保险市场规模达到1800亿美元。美国的寿险公司占养老金市场份额14%。

在税收方面，美国采取个人税延型养老保险的〝401K打算〞。它是依照美国1978年«国内

税收法»第401条K项的规定而形成的，它是美国一种专门的养老金制度。按该打算，企业为职员设立专门的401K账户，职员每月从其工资中拿出一定比例的资金存入养老金账户，而企业一样也为职员缴纳一定比例的费用。职员自主选择证券组合进行投资，收益计入个人账户。当职员退休后从该账户领取养老金时，需要缴纳相关的税费。 英国

2005年，英国寿险业总净保费收入992.7亿英镑，养老金占比高达61.47%。其中，净期缴保费收入244.77亿英镑，养老金占比51.79%；净趸缴保费收入747.92亿英镑，养老金占比64.63%。

2005年，英国寿险业共给付保险金1087.98亿英镑，其中全部养老金占比达60.99%；寿险业有效保单742.91亿份，其中养老金保单占比为28.29%。2001—2005年，全部养老金保单所占的比重上升幅度最大。

在税收方面，英国采纳的是比例扣除，对个人购买年金保险产品的保费从应税所得额中扣除的最高额为收入的17.5%-40% 。 加拿大

2004年，加拿大人支付的个人年金保费为109亿加元，团体年金保费为138亿加元，总年金保费支出为247亿加元。其中，个人注册退休储蓄打算(Indi Vidual Registered Retirement Saving Plans，RRSPs)占总年金保费收入的47%，占年金总资产的36%。 2004年，加拿大年金保费收入市场份额提高到42%。

加拿大规定，个人向注册退休储蓄打算的缴费全年最多可扣除11500加元或上年工资的18％。 澳大利亚

2004年底，澳大利亚寿险业务共实现保费350亿澳元〔折合2030亿人民币〕。养老金业务占寿险公司资产的87%，占寿险总保费的86%，达到了1766亿元 。

澳大利亚，对退休金打算业务按15%纳税，但对非执行退休金打算业务按最高税率47%纳税。 瑞典

瑞典对养老保险适用专门优待的税率，对养老金保险适用10%的所得税率，但对个人人寿保险适用25%的税率。 瑞士

商业养老保险在瑞士是强制性保险，除独立就业者、工作合同期不满3个月的临时工和享受残疾保险的残疾人外，所有工薪人员都必须参加。政府负责的生命保险和商业养老保险相加，一样情形下，退休人员拿到的养老金能够达到退休前工资总额的60%左右。 在税收方面，瑞士规定,一对夫妇购买人身保险用于养老,每年可得到大约5000瑞士法郎的税收补贴，对公民购买保险公司提供的专项储蓄保险的缴费可扣除的最大数额为5789瑞士法郎。 德国

德国商业保险较发达，第三支柱多为商业养老保险打算，年金和养老金其替代率可达50％以上，2004在寿险公司中年金和养老金的占比为25.4%。

2020年，德国企业年金和养老保险方面新签订合同数量接近730万份，企业年金和养老金保险的保费收入大约34亿欧元。同时，德国连续大力推行职工私人养老保险,德国每个雇员只需要每个月将他税前的4%收入存入任何一家养老保险公司,便会得到政府154欧元的补助,而且存入的这一部分存款能够享受免税待遇,单身职员的免税额高达2100欧元。

三、中国商业养老保险市场分析 〔一〕规模分析

中国商业养老保险市场份额几乎逐年增长，养老保险的保费收入从2001年开始，八年来增长一倍多。

2001年养老年金保险业务保费收入为316亿元 ； 2002年，养老金保险业务收入近380亿元人民币 ；

2003年寿险公司养老保险业务收入为430亿元，业务占比为14.3％。个人年金险的保费收入约为170亿元人民币，占寿险公司保费收入的4.4% ；

2004年，中国商业养老保险保费收入575亿元，较2003年增长20％ ；

2005年，保险业养老保险保费收入为777.83亿元，团体养老保险保费收入达595.18亿元 。达到最近几年保费收入的最高点；

2006年商业养老保险实现保费收入626亿元，其中团体养老保险保费389亿、个人养老保险保费237亿元，已积存养老保险基金2000多亿元；

截至2007年底，全国商业养老保险的保费收入达730亿元，团体年金保费收入为391亿元,个人养老保险保费收入为339亿元,比2001年增长了一倍多；

2020年前三季度养老保险年金保费收入就已超过2007年的全年水平，为766.6亿元 。 如下图:

各年团体养老保险和个人养老保险保费收入情形： 险种 年份 2001年 2002年 2003年 2004年 2005年 2006年 2007年 153 233 260 392.6 595．18 389 391 163 147 170 182.4 182.65 237 339 团体养老保险收入〔亿个人养老保险收入〔亿元〕 元〕 注：2003年往常数据依照安信证券研究中心的研究报告整理

〔二〕主体分析 1、主体概况

截至2020年底，全国共有54家保险公司开展了商业养老保险业务 ，其中中资人寿保险公司28家，包括平安、太平、国寿、泰康和长江5家养老保险公司；外资人寿保险公司26家。初步形成了专业化经营、有序竞争的市场格局。 开展商业养老保险的54家寿险公司是： 中资：中国人寿、太保人寿、平安人寿、新华人寿、泰康人寿、太平人寿、民生人寿、生命人寿、国寿存续、平安养老、合众人寿、华泰人寿、太平养老、华夏人寿、正德人寿、信泰人寿、嘉禾人寿、长城人寿、昆仑健康、瑞福德健康、人保寿险、国华人寿、国寿养老、长江养老、英大人寿、泰康养老、幸福人寿，阳光人寿； 外资：中宏人寿、太平洋安泰、中德安联、金盛人寿、信诚人寿、中保康联、恒康天安、中意人寿、光大永明、友邦人寿、海尔纽约、首创安泰、中英人寿、海康人寿、招商信诺、广电日生、恒安标准、瑞泰人寿、中美大都会、中法人寿、国泰人寿、联泰大都会、中航三星、中新大东方、新光海航、君龙人寿。 2、开展养老保险业务的要紧寿险公司动态及策略 中资人寿保险公司 公司名称 中国人寿 进展动态 截至2020年11月底，中国人寿全系统县域业务总保费达到1528.03产品策略 走的是一种〝中间路线〞，即期望在保费收入数量增长与亿元，占股份公司总保费的54.49%，产品盈利能力提升之间寻求这标志着县域业务差不多占据中国平稳，以客户为中心，努力满人寿业务规模的半壁江山；中国人寿足社会大众客户和中高端客公告称,1月1日至2月28日期间之未经审计累计原保险保费收入约672户的双重需求；全方位的产品线，以进展传统型和分红型产亿元, 同比上升12.56%。09年以来，品为重点；发挥优势全方位覆国寿主力产品没有太大变化，要紧是盖，加大开拓农村市场力度，美满一生年金产品做了部分调整，停大力开发农村商业养老保险。 售3年期产品，限售5年期产品，主推8年期和12年期产品； 国寿养老 2020年是中国人寿养老险公司获得企业年金治理资格后第一个完整的经营年度，在复杂多变的市场环境组合灵活 安全稳健 ； 审慎勤奋 专业优质 ；客户为本 精准高效 ； 国际标准 严密中，依靠中国人寿的品牌实力和资源规范 ； 精确测算 严谨缜优势，公司抢抓进展机遇，奋力拓展密 ； 灵活多样 便利优待 ； 市场，在企业年金市场中的地位得到公布透亮 诚实守信 快速提升，当年新增受托治理业务基金规模超过150亿元，增量为行业第一；2020年底，国寿养老注册资本达25亿；截至2020年底，累计中标企业年金资产规模超过300亿元；2020年2月，中标铁路系统年金最大单 总金额40亿； 太平洋人寿 称欲控股长江养老保险，并开始筹建调整业务结构，提高业务质自己的养老保险公司；中国太保受让量；停止利润率低的产品。 上海国际集团持有的长江养老保险近20%股权后，将持有长江养老险33%股权；在揭晓的第三届〝中国保险创新大奖〞评选中，太平洋寿险新产品〝小康之家·金玉人一辈子两全保险〞荣获〝最具潜力保险产品奖〞。 平安人寿 〝钟爱一生养老年金险〞获得〝网友最喜爱的养老险产品〞； 〝钟爱一生〞推出头两个月在沪上实现 3千多万元保费收入；推出具有养老功能的〝鑫利分红主险〞。 平安养老 平安养老险〝快易宝〞 助推中介业产品创新策略，推出系列特色致力于产品结构的优化与产品体系的完善；以结算利率占优势 务进展；平安养老保险股份欲在天津专署产品；细分市场，实行差开办 平安财宝添金团体补充养老保险(万能型)；平安养老获准先期以一款〝平安农村小额意外损害保险〞开展试点 异化渠道策略 新华人寿 新华人寿北京分公司的数据显示，该遵从长期价值成长路线，产品公司推出的一款\"幸福年年\"的分红型两全保险一直占据分公司个险产品的领军位置。2020年累计完成保费收入2.09亿元，占分公司总承保业绩的46.44%，居保费奉献第一名。 结构也是以分红险、传统险为主 泰康人寿 泰康人寿在全国各银行网点推出«泰康金满仓B款年金保险〔分红型〕»(以下简称〝金满仓B〞〕，该产品是泰康人寿2020年银保渠道主推的一款期缴分红型产品。2020全年实现保费收入577亿元，同比增长69％，连续保持内地寿险市场第四位. 专业化、差异化品牌形象进入县域市场；优化产品结构和费用结构 太平人寿 团体养老保险业务平移至太平养老坚守银保渠道；坚持以传统保寿险公司；太平人寿北京分公司荣获证型产品为主力险种；采取〝2020中国最受信任的保险公司最正确信誉奖〞 〝高素养、高品质、高绩效〞〝三高〞战略；踩准市场步点，回来保证本质，全方位创新。 太平养老 目前，太平养老的注册资本已增至8亿；2020年3月，太平养老已和同不设分公司制，分公司没有销售保单的资格，采取〝区域销属太平系的太平资产治理公司，完成售模式〞。 了投资业务的整合。 民生人寿 民生人寿保险股份把2020年确定为〝2020内控合规治理年〞，以此加以分红和传统保证型产品为主打；以个人期交业务为重强内控合规体系建设，强化风险合规点，多渠道进展优质业务，走意识；万向集团间接增持民生人寿1.43%股权；2020年打算在个险渠内涵式进展道路；调整银保渠道的业务结构，推动银保业务道适时推出新型养老险；民生人寿全由规模导向向价值导向、趸交年实现总保费收入62亿元,同比增长业务向期交业务、短期趸交向99.6%,总资产首次突破百亿元,达长期趸交、渠道代理向深度合110亿元。 生命人寿 \"鑫福人一辈子\"荣膺最受欢迎保险产品大奖；在〝2020年首届中国百万中产家庭首选保险品牌榜〞评选活动中， 〝康祥一生养老打算〞产品打造〝特色生命〞，预备成立年金公司、健康险公司及资产治理公司，创建〝生命保险〞； 业务多元化和产品服作转型。 组合在百余项保险产品中脱颖而出，务多元化 一举摘得十大最正确保险理财产品打算大奖；荣登2020第一财经金融价值榜——〝年度金融机构〞榜，获得年度客户服务奖。 华夏人寿 华夏人寿与大童保险代理公司今天共同推出华夏〝童鑫锁〞分红型养老险产品,这是华夏人寿第一款由保险中介机构参与设计的专属销售产品,也是华夏人寿首次为经代合作商银团优先、个险为本、多元突击；通过财务杠杆，调整保证性、高内涵价值产品的费用支持力度，大幅降低趸缴类产品的猎取成本支出，旨在鼓舞和量身定制的分红型养老险。2020年引导前线部门改善、优化业务一季度实现价值类保费〔要紧指个险结构。 期交、银保期交及团短险〕同比增长超过900%。 长城人寿 首次推出能够自主规划养老生活的自助养老险——〝金禧年金〞；彭凌云出任长城人寿合规负责人。 在产品开发上，长城保险始终坚守保险产品的保证本质，从客户的实际需要动身，建立了以〝保证+服务〞为特色的产品体系，并依照细分客户不断创新，开发了包括母婴险、自助养老险和全能健康险在内的一系列高保证保险产品 合众人寿 2020年12月，合众人寿荣获〝中国主打传统产品,躲开了因投资最正确企业公民成长大奖〞；2020年又推出了〝合众得益人一辈子保险打算〞；2020年 \"中意人一辈子\"养老险打算的销售占到了1月份的50%。 华泰人寿 2020年是华泰人寿的〝飞跃年〞，公司年度总保费收入26.9亿元，同比增长381.5％。截至2020年12 加强保证、期交型产品开发销售；2020年还会重点补充传统保证类和健康类产品的收益下降给客户造成缺失的风险。 月，公司在全国寿险市场的排名也从开发，也会对万能型产品条款2007年的第30名跃升至第17名；内容进行修订，合理防范各类个险2020开门红33天承保已突破一个亿，是2020年全年新单规模保风险 。 费的40％。其中1月份的数据与去年同期相比，增长了333％ 外资人寿保险公司 公司名称 中意人寿 公司动态 产品策略 中意人寿的五年缴分红型保险打算—把创新作为公司的灵魂，不断—〝年年中意〞年金保险受到市场热研发适销对路、具有自身特色捧。 的系列产品，开创多种新型销售渠道，为客户提供差别化的优质专业服务，不断提升企业的核心竞争能力。 友邦人寿 友邦保险近期推出一款集身故保险友邦的各产品在投保年龄、保金、生存现金、满期金、全残保险金、证期间、给付方式等方面均存身故或全残豁免保险费及现金红利于一体的年金保险打算——〝友邦金喜年年年金保险〔分红型〕〞，让开始考虑规划养老打算的中年白领人士通过较短〔6年或10年〕时刻的短期缴费积存，快速完成自身的养老金储备打算；友邦保险将脱离AIG〝单飞〞；友邦保险集团财务实力强劲，目前资产超过600亿美元；截至2008在差异，能够满足不同人群的需求。同时，友邦注重对附加险产品的开发；2020年分红险和传统保证型产品将是其主攻方向。 年11月30日，其综合偿付能力比率平均超过监管规定之200%。2020年3月，友邦保险〝金丰宝年金保险打算〞郑重上市。 光大永明 2020年12月，保监会批准永明金融和光大集团将光大永明人寿的注册资本金从9亿增加到了12亿，这是该公司近年来最大幅度的一次增资；光大永明人寿团险网上查询系统成功上线。 第一是股东优势；第二是天津滨海新区进展优势；第三个优势是〝执行力〞。 2020年，公司仍旧会有比较全面的产品策略，满足各种消费者的保险需求，同时关于中高端客户会有所偏重。 恒安标准 2020年1月，恒安标准人寿凭借恒安标准寿险指数的公布将〝中国保险业杰出品牌建设奖〞收入囊中； 有媒体报道称，中国银行已选定恒安标准人寿作为其参股的保险公司。 产品开发以客户需求为导向，传承标准人寿传统的强大精算实力，运用国际上先进的风险治理和投资运营技术并结合对中国市场的深入明白得，为中国消费者打造物有所值、量身定做的保险产品；传承了英国标准人寿传统的精算实力，从英国引进了累积式分红产品，并充分结合中国社保体系不健全的市场情形进行了一定改良；IT系统全流程处理核心业务，理赔以快取胜；关注长期经营品质，练就自身核心竞争力 信诚人寿 近期公司推出的一款养老金保险打算，其定位于〝退休规划〞，信诚人寿将通过关心消费者了解自身关于退休生活构想，预估退休保证金额，并建议通过购买退休保险产品来达成这一规划目标。 2020年的主打产品是退休规划和分红险。信诚将连续推出医疗健康、退休养老的长期保证、期缴产品创新；另一方面，借助保诚集团的退休产品体会，从而有效促进国内商业养老保险的市场份额提高。 太平洋安泰 〔三〕产品分析

2006年，我国寿险公司已开发经营的个人养老金类产品有110多个；截至2020年底，寿险公司共推出养老险和健康险品种达到1000多种1[1]。各种分红、投连和万能型的养老创新产品不断涌现，如2020年以来，信诚保险的〝安享以后〞养老金保险打算、长城保险推出的〝金禧年金〞养老险等。

人寿资本金从7亿元增加到8亿元；重点进展价值高、盈利好的业太平洋安泰人寿在国内寿险公司竞争力排名中列第九位 务；

2、部分寿险公司要紧商业养老保险的产品列举 公司名称 中国人寿 产品种类 团体保险 产品名称 永泰团体年金保险进入时刻 2003年 产品特点 单位投保，大伙儿受益；交费低廉，保证充分；团结职员，凝聚人心 兼具分红的养老保证；具有竞争力的治理费；应对自如的灵活缴费；形式多样的年金领取；科学的个人账户治理 2007年4月 能够选择在合同生效之后开始领取年金，也能够选择把养老金积存到退休后再领取；能够选择年领或者月领；每年〔或每月〕给付养老金直至被保险人身故，同时保证至少给付10年。 2007年 全面扩展的投保范畴；保底分红的养老保证；应对自如的灵活交费；开创先河的领取方式；简便快捷的投保方式；科学全面的账户治理；高效专业的资金治理；人性化的留存账户设〔2003〕 团体年金保险〔补充养老 型〕 养老年金保险 永泰团体年金保险A款〔2007〕 计；灵活处理的权益归属. 个人保险 个人养老年金保险 2006年 现金价值与年龄、性别无关，只与交费金额和保单年度有关；现金价值比较高；交费形式比较广，5年、10年、20年都能够；红利领取在领取日前的红利只能是按复利累计生息，不能领取，到年金领取日时，能够做几种选择：一次性领取；全部转换成养老金分年领取；领取一部分，其余部分转换成养老金分年领取。 个人养老年金保险B型〔分红型〕 2007年 缴费适中，领取多样 ；补充养老，保证十年；红利分配，复利计息；生存愈久，领取越多 ；养老无忧，安享晚年 鸿寿年金保险 2007年 理财有方，生活无忧；定期给付，安享晚年；加倍保证，双倍给付； 保单借款，方便 周转；保全资产，投资分红 金色夕阳养老年金保险〔A、B〕 养老金领取期长。身故保证高。交费方式多。交费期限活。所得不交税,养老金由自己支配。保单借款,灵活周转。投保范畴广。 保险金转换年金保险 养老金还本保险 松鹤养老金保险 2003年 2005年 2004年6月 养老年金领取到身故，保证领取十年，红利累计生息 交费方式灵活，领取方式任选，保费自动垫交，可申请借款。 交费灵活多样；领取方式灵活；保费自动垫交；借款解决急需；不受保额限制；人身风险保证；养老保证突出 美满一生年2006年10开创了保险理财规划全新的〝现交现领〞模式；交费期短，将返还金额与交费年限挂钩；承保面宽，出生30天至60周岁之间的客户都能够作为被保险人进行投保。 金保险〔分红月 型〕 松柏养老保险 1999年 两全型保险。既可领取养老金，又有身故保险保证。服务功能齐全。当您未按期交费时，只要保单现金价值的余额足够抵交欠交保费，本公司将为您自动垫交保费，使保单连续有效；还可在保单现金价值余额的70％以内申请保户借款。 太平人寿 团体保险 团体年金保险 团体退休金保险 2006年 条款简单，投保简便；养老身故，双重保证；分红保险，增值功能；红利领取，多种方式 2006年 交费灵活；帐户治理；运作透亮；红利领取；保证利率；多种服务 个人保险 盛世·长寿养2005年 有40、45、50、55和60岁五种养老金起始领取年龄； 能够选择按年领取和一次性领取；领取养老金前，被保险人身故，退还所有差不多缴纳的保险费； 如选择按年领取，那么只要被保险人一辈子存，就能够领取养老金；如被保险人领取老保险〔A〕 养老金未满10年身故，那么能够由被保险人的受益人连续领取，直至合计满10年 〝一诺千金〞成长型年金 常青年金保险 福满堂年金保险 2006年10月 保证资金安全增值； 保证年金节节攀高；保证保底理赔无忧；保证分红直到百岁； 保证充分选择权。 银发生活有安护，幸福永久不退休；终身年金回报，确保始终照管；复利累计分红，分享经营成果。 2006年 领取方式灵活；领取年龄自由选定；按照自身具体情形安排退休时刻及退休后的生活；终身领取，确保稳固的生活质量；年金保证领取20年；参与本公司每年红利分配，较好地规避通货膨胀风险；能够选择同时购买常青年金保险〔分红型〕，作为高龄时的看护资金，为现在和退休后的生活提供周全的、人性化的保证； 生存领取回报高，最大程度增加退休金；提供便利质押贷款服务；理财网点分布广，领取方便。 寿比南山养老两全保险〔分红型〕2006 2006年 领取灵活多变，晚年生活安逸；身故返还保费，资金安全无忧；多种主险搭配，按需随心组合；可与多款寿险灵活组合，满足多样化的养老与保证需求；更有双重红利，保额年年递增 。 太平洋人寿 团体保险 众恒团体年金保险〔A、B〕 2002年 资金保底增值 共享经营成果；帐户设置灵活 运作清晰透亮；缴费灵活自由 领取便利多样；保险权益转换 保证可靠延伸；设立减保选择 帐户弹性伸缩；组合其它险种 保证灵活周全。 个人保险 小康之家·长命百岁年金保险 简单易明白；收益稳固，保证返还保费；多种领取时刻、领取方式，灵活可变；递增养老，抵御通胀；趸缴即领，回报较快。 老来福终身寿险 2004年8月 投保面广 缴费灵活；领取养老金三种选择〔以每份运算〕；意外全残 保费豁免；重大疾病 提早给付；保单质押贷款；保费垫缴。 个人累积型年金保险 国内首家推出的个人累积型理财保险；比银行同期储蓄存款利率高，获利大；投资比例不受限制，独立的账户，多买多获利，缴费灵活，领取方式多样；是本世纪老百姓花钱买健康、买长寿，保证生活最理想的储蓄养老年金保险；令您老年生活保证充足。 太平盛世·长寿养老年金保险〔A〕 有40、45、50、55和60岁五种养老金起始领取年龄； 能够选择按年领取和一次性领取；领取养老金前，被保险人身故，退还所有差不多缴纳的保险费； 如选择按年领取，那么只要被保险人一辈子存，就能够领取养老金；如被保险人领取养老金未满10年身故，那么能够由被保险人的受益人连续领取，直至合计满10年。 小康之家·福寿延年年金保险〔分红型〕 年金领取灵活，以后尽在把握； 保费返还承诺，安享百岁人一辈子；邀费方式多样，保单权益完善；参与公司分红，坐享专家理财 平安养老 团体保险 财宝人一辈子团体年金保险(万能型) 养老团体年金保险(分红型) 久久团体养老保险 2007年 2007年11月 提供保底收益的同时，每个月还公布结算利率，账户结算更加公布透亮，从而更加及时地将投资市场的变化反映到被保险人的养老账户中。 保证之上有额外利益--分享保险公司的经营成果，==保证利率增值+红利分配；帐户设置更为合理--〔被保险人〕交费帐户和〔投保人〕红利帐户，==红利帐户的分配由投保人决定。 累计利率由两年期银行存款利率直截了当决定，规避利率风险； 治理透亮、公平合理；养老无忧、保证全面、恩泽眷属； 平安新世纪增值养老保险 平安创世纪团体年金保险 平安养老金保险 平安人寿 个人保险 长青终身养老年金保险〔A、B〕 生死两全、缴费灵活、领取自如、治理轻松。 2004年 生死两全、缴费灵活、年金给付、养老无忧 年金给付，养老无忧、身故给付、恩泽眷属。 A:确保您安逸的晚年生活；递增的养老年金，每10次增中保额的5% ；领取期内保证可领回至105岁可领取的养老金 ；可办理\"生命威严提早给付\"，疏缓人一辈子逆境，提早享受保证 ；18-65岁人士均可投保 。B:递增的养老年金，每10次增加保额的5%；领取期内身故，返还保费；活得越长，领得越多；可办理\"生命威严提早给付\"，疏缓人一辈子逆境，提早享受保证；0-65岁人士均可投. 保险金转换年金保险〔2004〕 钟爱一生养老年金保险 2004年 整存零取 —— 一次存入，终身领取;支取方式多样化——有每年或每月终身领取、终身保底领取、终身保底递增领取、定期领取等多种方式。 2005年11月 领至一百岁 退休生活无担忧 三年一增长 养老年金节节高 活到八十八 额外贺金庆高寿 领取有保证 最少可领二十年 保单可分红 经营成果共分享 平安智富人一辈子终身寿险 鸿祥两全保险(分红型) 2006年 高额保证，增减自主; 投资保底，安心理财; 连续缴费、奖励多多; 缓期缴费、保证不变; 保单价值，透亮公布 2003年 满期给付，实现储蓄目标；身故给付，保费无息返还；红利给付，三种方式选择；多重功能，保证周全稳妥。 丰盛人一辈子补充养老保险 2020年9月 特惠保险费率，有效降低家庭财务负担；领取方式多达五种，满足不同人群养老需求；期领金额两年一递增，晚年生活品质有保证；自选附加产品，提升您的生命保证 新华人寿 团体保险 职员福利团体养老年金保险(分红型) 2005年 为团体客户建立退休年金打算而设计的账户式、限定缴费型的分红产品 ；兼具养老保证、投资理财双重功能 ；最低保证收益，复利分红 ；操作灵活，客户参保把握主动性 ；账户分立，界定清晰 ；扣费清晰，治理透亮 职员福利团体退休金保险〔A、B〕 2000年 团体客户建立退休年金打算而设计的账户式、固定领取型的分红产品；兼具养老保证、投资理财双重功能；最低保证收益，复利分红；操作灵活，客户参保把握主动性；账户分立，界定清晰；扣费清晰，治理透亮。 个人保险 锦绣年华养老年金保险2004年1月 侧重养老：专款专用纯养老 规划以后好生活；领取灵活：如何样领取由您选 何时退休自己定；专家治理：增额分红提身份 养老无忧享天伦；便利融资：质押贷款和减保 急用现金速拿到；保证丰厚：奉上大额祝贺金 延年益寿惠两代。 2007年 养老、分红、快速返还和高额保证的完美结合。前期见利快、后期养老足、全程保证高、功用齐全。 保证至少领取10年，生存越长，领得越多，活得越好 ；专款专用，最大程度提高养老金给付水平；领取前身故，退还所交保费和增加值； 领取方式灵活，月领、年领、一次性领，满足不同客户不同需求。 〔A、B款〕 〔分红型〕 幸福年年养老保险〔分红型〕 金色年华养老金保险 泰康人寿 个人保险 松鹤延年两2003年 保证还本，安全可靠；增值养老，投资分红；缴费期间，简单多样 领取灵活，年金转换；超值服务，周到认真。 全保险〔分红 型〕 恒泰养老保证年金保险 2005年8月 养老年金不管被保险人是否生存，只要领取开始，保证领取二十年；月领方式满足宽敞客户的养老需求心理；保全本金收益，放心规划养老；缴费期间及领取年龄多样选择，灵活满足客户的养老规划需求；费率不分男女，保险责任简明易明白。 盛世人一辈子2020年金保险〔分红型〕 民生人寿 个人保险 长瑞年金保2020年 五金规划，年年返还；复利分红，保全资产；年金账户，复利增值；灵活领取，尽享人一辈子。 2004年7兼具理财与养老功能的分红保险；设计灵活多样，养老后顾无忧；资金保值增值，保险收益免税；红利增额交清，凸显险〔分红型〕 月 理财功能。 民生富贵年年两全保险〔分红型〕 2020年 安全保本－－ 全部返还所交本金，安全保本又增值，让您轻松理财；快速见利－－ 隔年领取，边交边受益，生活更加多姿多彩；年年养老－－ 60周岁后年年领取养老金，财务更自由；A打算70岁还有高额祝寿，老年生活更有威严；越领越多－－ 分红增加保额，生存金越领越多，有效抵御通胀。 民生长裕两全保险〔分红型〕 生命人寿 团体保险 生命永享团体年金保险 个人保险 生命至祥养老年金保险〔分红型〕 2006年 三年一返，兼带分红；身故保证，护卫终生。 一次缴费，终身关怀；即交即领，更显贴心 ；固定领取，安全可靠 ；领取灵活，方式多样 2006年4月 多种养老金给付方式，还可附加养老重大疾病保险、豁免保费重大疾病保险等险种，满足客户的多方面需求。 生命康祥一2007年3退休年金，保证年限；疗养护理，全面周详；保额递增，还本增值；红利累积，喜上加喜 生养老打算 月 合众人寿 团体保险 合众团体年金保险 合众团体年金保险〔分红型〕 个人保险 永福养老终身寿险〔分红型〕 退休领取前保证高，有效爱护家庭经济的安全；年金领取，规划安逸的晚年生活，寿命越长，领取越多；每年依照公司分红账户的实际经营状况获得分红回报；可选择累积生息、抵交保险费或交清增额的方式领取红利。 永福100年 养老年年领,领至100岁 ； 保证二十年,保本又增值 ； 保额加保费,彰显身价高； 额外抚恤金,关怀又人性； 终身可分红,投资又理财 ； 交费方式多,领取也灵活。 金保险〔分红 型〕 辉煌人一辈子年金保险〔分红型〕 2007年4月 即交即领，年年返还 ；关键十年，双倍返还；七五祝寿，高额返还 ；短期缴费，长期保证 ；岁岁分红，积存生息 ；生命保证，爱心连续 华泰人寿 团体保险 团体年金保险〔万能型〕 多重保证；保费缴纳灵活；权益归属明确；享有减保选择权；保险金领取方式多样；最低保证收益率；华泰资产治理公司保驾护航；信息披露更及时；每月公布万能保险结算利率；每个保单年度向客户寄送保单年度报告。 团体年金投资连结保险 责任全面，涵盖养老、身故、全残和离职；设置进取型、平稳型和稳健型三种投资账户；给予客户减保选择权；账户免费转换，且不限次数；设置归属比例；每日实时评估投资账户价值并及时公布。 个人保险 金玉满堂年金保险〔分红 交费灵活 轻松理财 注重保证 三倍给付；滚存红利 额外惊喜 型〕 金玉满堂年金保险〔分红型〕 B款 年金领取 遂心如意；保证领取 幸福晚年 满期给付 增福增寿 规划人一辈子 储值以后 额度不限 按需购买 保额递增 威严增值；养老年金 保证给付 耄耋祝寿 安享天年 终身分红 锦上添花 华夏人寿 团体保险 团体年金保 交费灵活：定期或不定期、定额或不定额交费，随意选择；帐户治理：设立个人帐户、团体帐户、红利帐户、保留帐户；运作透亮：随时可运算帐户收益；红利领取：方式多样，自行选择；保证利率：最低2.5%，又可进行分红，收益稳中有升 险〔分红型〕 个人保险 〝童鑫锁〞分红型养老险 2020年3月 固定收益、定额返还的特性,投保人一辈子存保险金在合同生效满90天后即可每年领取保额的3% 嘉禾人寿 个人保险 福寿同祥年金保险〔分红 复利递增——养老金2.5%复利递增，越领越多；保证领取型〕 ——养老金保证领取20年，固定回报；的120%，多重惊喜；专家理财——双重复利，保值增值，抵御通胀 长城人寿 团体保险 鸿福一生团体年金保险〔分红型〕 单独设立红利账户，分红更透亮；设置保留账户，支持职员个人交费；支持权益归属，配合企事业单位的人力资源治理制度；收益有保底，额外有分红。 个人保险 金宝利年金保险 金贵年金保险〔分红型〕 年金领取 保证增值；红利累积 财宝增长；10倍保证，出行无忧；保单借款 巧用资产 交费方式多样；年金领取时刻灵活，领取次数有保证；现金价值累积，享有多种利益；高度残疾保证，表达人一辈子威严；享受分红，额外惊喜 金富年金保险 2005年 交费方式多样 ；年金领取时刻灵活，领取时刻固定； 现金价值累积，享有多种利益；高度残疾保证，表达人一辈子威严；享受分红，额外惊喜 〝金禧年金〞养老险 人保寿险 个人保险 团体保险 团体年金保险〔分红型〕〔B款〕 畅享人一辈子年金保险〔分红型〕 2020年3月 活多久，领多久；领取灵活；应急灵活；保证随意。 专业特色；稳健收益；低廉费用；缴费灵活 ；领取多样：帐户治理；先进系统；特色服务 投保范畴广泛 ； 保证高 ； 缴费期限短；回报快。 从保单第二个年度对应日就开始按差不多保额的10%年年领取，直至合同终止。 满期给付高 按10倍差不多保额给付创业金或祝寿金。 恒康天安 个人保险 福寿多两全保险 2020年8月 将依照各年度同类产品实际经营状况决定该年度是否进行红利分配及分红分配方案，您每年都可能享受公司的利润分成。同时能够选择以下任何一种方式来领取红利：累积生息、抵缴保费、现金领取 安颐宝年金保险 2005年 20项大病给付、累积年金给付、身故及全残保证、缴费期限灵活、保单借款，表达人性关爱。 友邦人寿 团体保险 友邦永青养老团体保险〔万能型〕 个人保险 金阳给付至八十周岁年金及养老保险 金瑞保证年金养老保险 身故保险金；缴费方式灵活；多种附加险种；现金价值累积，享有多种利益 金泰年金保险 金安年金保险 连续返还，保证终身；现金价值，多重利益；缴费方式，灵活选择；生存现金，连续回报；花甲寿庆庆贺礼；年金给付，安享晚年；百岁寿辰，满期给付；身故保证。 本产品为客户增加可选择的商业补充养老保险产品，提供充分的保证，妥善安排退休后的 金阳年金保险 金瑞年金保险 生活。产品的给付期至100周岁，增加长寿老人的经济保证。 缴费方式多样，轻松理财；现金价值累计，享有多种利益；一张保单，多重保证 2005年 保证年金领取期限为二十年，能满足客户的养老需求；另外当被保险人在年金领取期限内身故，年金受领人可连续领取保证年金期 限内的所有年金，连续满足保户家人的生活费用开支。 永丰宝年金保险〔分红型〕 金福B款二十年年金保险〔分红型〕 2020年3月 缴费期短 回报期长；年金给付 收益保证；满期给付 福寿双全；现金分红 锦上添花；多重保证 高枕无忧；保单借款 灵活方便 年金月领，安享无忧；增值红利，夯实基础；现金红利，抵御通涨风险；多种打算，灵活选择 今世无忧年金保险 金阳年金保险(EPLA) 〝金丰宝年金保险打算 2020年3月 养老年金，按月给付；增值红利，锦上添花；现金红利，安享无忧；多种选择，灵活缴费 年金给付，灵活选择；身故保险金；缴费方式灵活 2020年3月 第一，该产品短期缴费，逐年返还，客户在短短几年就能够完成缴费，极为适合有短期缴费需求的客户。其次，该产品的生存现金能够递增领取，即保费缴清后，年年返还，让客户更早领取生存现金，同时生存现金岁岁递增〔直至首年年金的2倍〕，关心客户抵御通货膨胀，用稳健的方式关心客户来积存连续的现金流。 光大永明 团体保险 团体补充养老保险〔万能型〕 团体年金保险〔万能型〕 2020年 保底收益，安心享有 ； ·复利滚存，日日得利 ；·交费灵活，自由安排 ； ·资金使用，灵活便利 ；·收益免税，合理规划资产· 保底收益，安心享有 ； ·复利滚存，日日得利 ； ·交费灵活，自由安排； ·资金使用，灵活便利 ；·收益免税，合理规划资产 个人保险 安享天年年2003年4养老加分红，尽享无忧退休生活，又可帮您抵御通货膨胀的风险；·提供给老、身故、高残全面保证；·年金给付比例高，70周岁祝寿金高达保险金额的20％ 明连年喜年金保险 2003年 投保人年年有收成，关心投保人完成长期储蓄打算、子女的教育储备金打算、养老保证打算和灵活投资打算 尊逸天年补充养老保险 中意人寿 个人保险 人寿银禧养老年金打算 2020年7月 2007年 费率市场化，提供多种灵活的缴费方式和领取方式。 产品〝如意行〞从选定的生活开始，〝祥意行〞从第一个保险单周年日起，每月可领取定额的养老金，保证给付的期限长达20年； 广泛承保，人人皆宜 〝如意行〞从30天至58周岁，〝祥意行〞高达70周岁均可承保，覆盖更广，贴合不金保险〔A、月 B〕 同年龄层次的收入保证需要。 怡养天年养老保证打算 养老年金 保证给付；广泛承保 覆盖更广；镇定规划，多种选择；保费豁免，贴心关怀；紧急需求 现金救援 年年中意年2007年5年年中意年金打算融合养老与保证于一体，为您的退休生活提供稳固财务支持的同时，坚实守护您的以后人一辈子；年年中意年金打算也是一份分红型年金保证，您能够轻松分享公司经营成果；完美退休打算 让您安逸养老 全残豁免保费 附加高额保证；资金保值增值 年年享受关爱 保证年金给付 中意终身承诺 金保险〔分红月 型〕 安裕行年金保险〔分红型〕 祥裕行年金2002年4月 打算投资 终身获利按需选择 灵活应变红利派发 份外惊喜紧急需求 现金救援 2003年 镇定规划，多种选择您可选择保险 在45周岁、50周岁、55周岁或60周岁开始每月领取年金，直至99周岁，镇定规划您的退休生活；按需选择 灵活应变您可依照不同的需要选择附加定期寿险、意外损害保险、重大疾病保险、住院医疗保险、重大疾病收入保证保险、残废收入保证保险、豁免保险费等各种保证；红利派发，投保人可分享本公司经营成果，红利以现金形式分配，您可选择将红利存于本公司按复利累积生息、直截了当领取现金或抵缴保险费的其中一种方式，弹性方便。 信诚人寿 个人保险 〝福享以后〞养老金保险 2006年4月 该保险分为A、B两款，满足客户不同需求：假设被保险人在缴费期内身故，A款可获得一次性保险金，合同终止；B款那么可获豁免以后各期保费，合同连续有效；合同本身包括意外身故保证：缴费期内因意外身故，可额外获得100%保额的意外身故保证金；保证领取：被保险人在保险金领取期内身故，保证被保险人和其家人领取保险金至合同期满，满期生存可获得祝寿金，此外还有现金分红和专门红利。 〝安享以后〞养老金保险打算 2020年3月 主寿险只有3条免除责任，并提供年度红利和专门红利双重红利，多种缴费和领款方式；具备身故保费豁免功能；提供固定且连续的退休金领取，最长30年；还有70、80岁的祝寿金。 广电日生 个人保险 尊贵人一辈子年金保险 2006年4月 在年金开始领取日，可选择将当时全部的累积红利转换为年金方式领取；四款年金领取期间选择；满期生存可获得期满生存金。 中宏人寿 个人保险 〝丰裕年年〞年金保2020年8月 固定年金 按月领取；保证领取 养老无忧；身故保证 逐年递险〔分红型〕 增；现金分红 丰裕年年。 〝养老福星〞分红两全保险(03版) 国泰人寿 个人保险 金祥瑞利率變動型養老保險 金佳福分紅養老保險 中保康联 个人保险 养老投资打算 翡翠人寿终身年金寿险 2003年 年金领取,恭贺福寿 ；手续简便,无须体检 ；领取自由,灵活随意 ；红利分配,直至终身 2020年 灵活反映市场利率；保额累计增值；身故给付至少可保本；男女保费相同；零存整付，满期金一次领回。 2020年 2020年 为了你的退休生活进行投资的新颖方式；为您今后做好周密打算，以确保您有足够的钱过上幸福的退休生活；每个月公司投资的红利会记入您的帐户 2020年 提供直至终身的身故保险金和生存给付金；每2年给付一次生存保险金，直至终身；一张保单，多种用途：可作为养老储蓄、定期体检费，或者家庭旅行基金，甚至能够抵交下一期保险费；类似终身存款，定期取息并免交利息税。 首创安泰 个人保险 祥瑞年金保险(DAA) 2004年 缴费期满，年年领钱；满期给付全部保额，老有所养，老有所乐；生命末期给付，同时豁免以后各期保费 恒安标准 团体保险 信步人一辈子团体年金保险〔万能型〕 个人保险 浪漫金秋分红养老打算 2020年10月 累积式分红，消费者在享有固定收益外，还能够得到三种红利分配，而且在领取方式较灵活。 太平洋安泰 团体保险 补充养老团体年金保险〔万能型〕〞 2005年8月 该产品的最低保证利率可随银行一年定期存款利率浮动，最高可达2.5%。被保险人今后领取年金时，能够选择一次性或分期的方式领取，假设期间被保险人身故或全残，那么按其个人账户的账户价值一次性给202010月 年 收益保底、交费灵活以及先进的电子商务系统 付身故或全残保险金。 个人保险 安安年金保险〔分红型〕 保单分红——本公司将依照上一年度分红保险业务的经营状况决定红利金额；保证周全——含年金给付，身故全残保证，及意外身故和全残保证，并提供二十年年金保证期 999还本两全寿险 保费低廉；定期缴费，保证终身；每三年给付一次生存保险金，直至终身；生命末期给付，同时豁免以后各期保费 福临门两全保险〔分红型〕 限期缴费，保证终身；每三年给付一次生存保险金，直至终身；多种方式分配红利，分享公司经营成果；生命末期给付，同时豁免以后各期保费 财宝人一辈子变额终身寿险〔万能型〕C、D款

兼顾保证和投资；灵活的操作方式；专业的投资团队；诚信的收益保证；透亮的投资成果 3、部分成功产品的案例分析 产品名称 中宏保险丰裕年年 2020年6月 推出时刻 成功表达 2008年8月19日，在上海第四届保险产品博览会暨最受欢迎保险产品评选中荣获最受欢迎养老产品——全面关怀大奖；2008年11月27日，第一财经金融价值峰会暨2020第一财经金融价值榜荣膺〝2020第一财经金融价值榜——年度保险产品〞。 2007年第二届中国创新保险产品之〝最正确养老保险产品〞； 2020年首届中国百万中产家庭首选保险品牌榜，十大国内首款具有投资功能的年金产品。中国保险史上第一款由客户自主命名的保险产品。年金领取的金额将会逐年成长，同时成功缘故 国内首款个人养老年金分红型保险产品。领取方式灵活 DIY 〝反向〞制定私人养老打算；保证稳固，可将投保人的受益者由〝个人〞上升到〝家庭〞； 身故保证不〝缩水〞 年年有分红 太平一诺千金成长性年金养老打算 2006年10月 最正确保险理财产品之一；2006年收成了公布的年交保费最高的保单，一千六百多万元保额、年交200万保费。 公司把经营利润的成长与客户以后的养老年金紧紧挂钩。推出5大保证：第一保证资金安全增值；第二保证年金给付节节攀升；第三保证保底理赔无忧；第四保证分红直至百岁；第五保证充分选择权。 新华幸福年年两全保险〔分红型〕 2020年1月 在〝2020年度快速返还；倾向养老；中国理财总评榜〞 注重保证；全残豁免，获得〝年度最受欢迎凸显人文关怀；保额的保险理财产品〞； 分红产品，差不多保在在新华北京分公司此种产品，2020年累计完成保费收入2.09亿元，占分公司总承保业绩的46.44%，额保本不亏，年度红利有效保值，终了红利高效增值，实现了养老、分红、快返和保证的完美融合；具居保费奉献第一名。 有养老足、见利快、保证高、功用全等特点。 中国人寿〝美满一生〞年金分红保险 2006年10月 在2007年深圳金融创新奖颁奖典礼上荣获三等奖，成为唯独获奖的寿险产品，捧走政府金融创新奖金30万元；由中国主流媒体理财联盟主办、钱江晚报承办的2007年度理财中国国内首款即交即领性年金产品；最突出的特点是保单生效即领钱,假如合理规划使用关爱年金,一张保单即可解决小孩一生——当小孩走上社会开始独立创业时,关爱年金那么可成为〔浙江〕总评榜上 小孩回馈父母的一份〝国寿美满一生年金保险(分红型)〞入选〝2007最受欢迎的保险理财产品〞；2007年上半年，美满人一辈子、美满一生在全国的新单保费收专门礼物；集生命保证、理财、养老、红利分配于一体的年金保险，能有效地满足客户的综合需求，如能够满足中高端客户购买生存返还型产品入就超过80多亿元，的需求。 为50多万客户提供了360亿元的保险保证；2020年，中国人寿〝美满一生〞年金 保险〔分红型〕，其在同期的开门红保费收入占比高达61% 平安钟爱一生养老年金保险 2005年11月 〝钟爱一生〞推出头两个月在沪上实现 3千多万元保费收入；2006年， 〝钟爱一生〞保费收入内部占比超过20%； 2007年1月公布的〝中国首届创新保险产品评选活动〞中获最正确养老保险产品；〝2020搜狐金融理财网络盛典〞活动中获得〝网友最喜爱的养老险产品〞荣誉 领至一百岁 退休生活无担忧 ；三年一增长 养老年金节节高 ；活到八十八 额外贺金庆高寿 ；领取有保证 最少可领二十年 ；保单可分红 经营成果共分享。其中最大特点确实是活得越长领得越多越久，且在88岁可获得一笔与保险金额等值的祝寿金，这是一笔可观的收入。 太平洋金玉人一辈子 2020年1月 第三届〝中国保险创新大奖〞评选中，荣获〝最具潜力保险产品奖〞 兼具了人身保证和养老储蓄两大功能的保险产品，以保额递增、保证返本、满期祝寿两全保险〔分红型〕 等为专门的功能，同时还具有可有效抵制通货膨胀，客户可随心选择养老资金的安排方式的特点。 友邦金世纪无忧年金保险(分红型) 2020年3月 2020年首届中国百万中产家庭首选保险品牌榜中，荣获最正确养老保险产品。 养老年金，按月给付；增值红利，锦上添花；现金红利，安享无忧；多种选择，灵活缴费。 4、部分创新类型的首款产品 产品名称 新华人寿〝锦绣年华〞年金保险 福享以后养老年金保险 国寿〝美满一生〞年金保险 太平一诺千金成长性年金养老打算 金盛〝全方位畅享退休打算〞 2007年4月 国内首款能够抗击利率波动风险的养老保险产品 2006年10月 国内首款具有投资功能的年金产品 2006年9月 2006年4月 首款将保费豁免功能纳入养老保险的要紧责任中的产品 国内首款即交即领型年金产品 推出时刻 2003年12月 首款类型 国内首款个人保额分红养老年金险 中宏保险丰裕年年 光大永明尊逸天年补充养老保险 长城保险——〝金禧年金〞 华夏〝童鑫锁〞分红型养老险 〔四〕结构分析

2020年6月 2020年7月 国内首款个人养老年金分红型保险产品 首款获批的天津补充养老保险试点产品 2020年1月 首款自主规划养老生活的自助养老险 2020年3月 首款经代渠道专属养老险 1.中国商业养老保险区域市场结构

在中国的商业养老保险市场上经济发达的都市占据了全国个人年金保险大部分的市场份额，分布地域也比较集中。2003年，北京、上海和重庆等15个都市的个人商业养老保险的保费收入已占到全国总收入的50%2[1]。

北京市

2020年末，北京险企为养老和健康积存预备金1856.8亿元，比2020年年初增长15.5%。

上海市

2007年前11个月，上海市场年金保费收入只有16亿元，而2006年和2005年都达到22亿元。2020年的前10月，上海寿险公司年金险业务收入15.4亿元，同比增长4%，占寿险保费比例3.84%。3[2]

广州市

广州居民比较热衷于购买养老保险，央视市场研究股份研究的数据显示，2003年，广州地区有35.5%的居民购买了商业养老保险。

南京市

2003年人身险保费收入58.5亿元，在人身险保费收入中，养老金险8.64亿元，占比15%。4[3]

兰州市

2006年，据甘肃省保险行业协会数据显示，截至10月末，整个寿险市场中兰州市商业养老保险占全省寿险的42.5％，商业养老保险正以每年30％的速度增长。

无锡市

商业养老保险在各类商业保险中独占鳌头，2005年，全市寿险公司56亿保费收入中，商业养老保险超过一半以上，赔付除外，满期给付和年金支付金额已达6.89亿元，其中年金给付2.18亿元5[4]。

江苏省

2004年年1－6月份，江苏省团体年金保费收入为39．53亿元，堪称团险业务中的〝中流砥柱〞；到2005年底，江苏保险业共为1900万人提供了商业养老保险；2006年江苏省有2000万人参加了企业补充养老保险和个人商业养老保险。

广东省

2004上半年，寿险和养老金给付金额为11.34亿元，养老险实现保费收入19.63亿元，同比增长95.42%，占人身险业务的16.14%，比去年同期上升6.6个百分点，国寿永泰团

体年金保险实现保费收入12.16亿元，同比增长301%6[5]。

四川省

2002年，四川全省团体年金保费收入为22519.52万元，其中传统年金2953.80万元，分红年金16891.70万元，投连年金600万元，万能年金829.00万元，补充养老保险1839.02万元，占当年团体业务和人身险业务的比例分别为18.20％和3％7[6]。

辽宁省

2004年，全省实现农村养老及健康险保费收入6.1亿元，增长85%。 湖北省

十五期间即2001年—2005年间湖北省适应市场需求的养老险同比增长达到277.77% 湖南省

2001年—2005年，湖南省保险业务结构逐步优化，寿险期缴保费比重为62%，薄弱环节得到加强，养老险增幅达到102%。

河南省

2002年,河南省寿险市场主体有5家,分别为中国人寿河南省分公司、太保人寿郑州分公司、平安人寿郑州分公司、泰康人寿郑州分公司、新华人寿郑州分公司。全年团体年金业务保费收入为66142万元,占寿险总保费收入的6.4%，承保1188件,投保企业486个。

浙江省

2020年1—9月浙江省团体养老金险共实现保费收入为145239.86万元，其中宁波市团体养老保险实现保费收入为18930.53万元。

浙江省各要紧中资寿险公司团体养老保险保费收入 公司名称 中国人寿 太保人寿 平安人寿 泰康人寿 新华人寿 太平人寿 民生人寿 生命人寿 保费收入〔万元〕 70341.16 27259.80 9523.63 340.88 508.67 166.56 348.43 5090.08 同比增长〔+、-〕% -26.71 200.24 6.86 -78.45 -59.79 -55.30 —— -38.51 数据来源：2020年1-9月浙江省寿险业务统计表

浙江省各要紧中资寿险公司团体养老保险收入占比情形〔如图〕

图表 4

2.中国商业养老保险都市和农村需求结构

由国务院进展研究中心市场经济研究所、中国保险学会共同组成的中国保险市场联合调查研究课题组2002年对我国最具进展潜力的50个大中都市保险市场专项调研显示养老保险是以后三年都市居民最期望购买的商业人寿保险产品，其预期购买率达到预期消费者总数的50%。

友邦保险2020年公布的〝中国要紧都市居民保险需求及消费调查〞报告显示，有17%的都市居民依靠购买商业养老保险作为退休养老保证。全国仅有4％的消费者拥有〝退休规划〞功能的养老险产品。

2020年，中国经济景气监测中心与中央电视台〝中国财经报道〞栏目，就都市居民购买商业养老保险的有关问题，对北京、上海、广州三市的都市户口居民进行了一次专项调查，结果63.0％的居民认为有必要在国家统筹保证之外再行购买商业养老保险。

2006年，零点咨询集团对中国五个都市和五个农村3780个受访者进行调查，都市受访者认为商业养老保险占养老保证费用来源的比例应为18.96%，而农村受访者认为的比例为11.28%。

最近几年，农村商业养老保险有一定的进展，需求也在逐步上升。以失地农民养老保险例，截至2006年底，保险业已在18个省〔市〕的53个地〔市、区〕开展了被征地农民养老保险，要紧是为政府提供精算和资产治理服务，为参保农民提供给老金给付和相关咨询服务，累计业务规模约为30亿元，覆盖人群近20万人8[7]。其中当年，湖北省保险公司已为200余万农民承保养老保险，支付养老金4.5亿元。

截至2020年9月，河北省共有19.69万名失地农民参加了被征地农民养老保险，累计筹集保证资金5.7亿元。

在2007年上半年，有国寿、泰康、新华和中新大东方4家保险公司在全国7个省36个县，开展失地农民养老保险，参保人数6万人，保费收入3.2亿元，支付赔款0.79亿元。

自1992年起，重庆市政府经选择决定托付商业保险机构办理储蓄式养老保险业务。中国人寿和新华人寿参与了此项工作，截至2005年5月，该业务已覆盖全市40个区县中的15个，累计有效资金余额达14.5亿元，使9.1万名失地农民获得了保险保证。

3.部分寿险公司的养老保险的收入结构

2000年要紧寿险公司的商业养老保险的市场份额如以下图所示：

CMMS2000养老保险市场的市场格局图 图表 5

同时，商业养老保险在寿险公司内的份额逐步提升，个别产品也成为公司要紧的保费来源。2005年个人养老险在许多保险公司的就差不多占总保费收入的20%到30%。

中国人寿

2003年，中国人寿从团体寿险来看，团体分红型年金产品，包括永泰年金和团体年金(补充养老保险型)合并投资型业务收入为91.28亿元，同年，北京城乡集团出资7000万元参加中国人寿保险推出的团体年金(分红型)保险；2004年4月，中国人寿济南市分公司与

济南铁路局在去年签订首期保费达1.88亿元团体年金保险的基础上，双方再续签1.95亿元；团体年金保险是中国人寿团体业务的要紧收入来源，2005年和2006年上半年，公司团体年金保险的保费收入分别为216.97亿元和134.19亿元，分别占同期本公司团体业务保费收入的89.18%和85.18%，个人年金的保费收入为64.03亿元和42.15亿元9[8]；2007年底，中国人寿拥有超过100亿元的团体养老保险，2007年上半年，美满人一辈子、美满一生在全国的新单保费收入就超过80多亿元，为50多万客户提供了360亿元的保险保证；2020年，中国人寿〝美满一生〞年金保险〔分红型〕，其在同期的开门红保费收入占比高达61%10[9]。

中国平安

2007年，中国平安养老险11月单月保费收入接近2000万元，而上半年累积养老险保费收入也只有3000万元，2007 年全年养老险累积保费收入仅为0.9932 亿元。而到2020年1月养老险保费规模单月为07年全年水平的5.23倍，养老险保费占整个保费的比例由2007 年底的不到0.1%上升到2020 年1 月的3.6%。2020年第一季度中国平安寿险累计原保费收入为276.73亿元，养老险累计原保费收入为5.43亿元，占比2%。而2020年1、2月，养老险保费收入达4.13亿元。

太保人寿

2003年，太平洋人寿保险成都分公司和中国电信集团四川省电信公司签订了团体年金承保合同，总保费为7000万元，是当年全省保险业年金保单的最大一笔；2020年1-9月在浙江省实现团体养老保险收入越为2.7亿元。

新华人寿

来自新华人寿北京分公司的数据显示，公司推出的〝幸福年年〞的分红型两全保险一直占据分公司个险产品的领军位置。 2020年累计完成保费收入2.09亿元，占分公司总承保业绩的46.44%，居保费奉献第一名。11[10]

人保寿险

要紧侧重于年金险业务，2020年在上海市场， 3.56亿元保费收入占公司总保费比例的70%以上。

信诚人寿

目前，信诚人寿公司养老险的保费收入大约占总业绩的30%。 生命人寿

2020年1-9月，生命人寿在浙江省实现团体养老保险保费收入0.5亿元左右。 合众人寿

2020年，合众人寿公司的\"中意人一辈子\"养老险打算的销售占到了1月份的50%。 恒安标准

恒安标准人寿推出的〝团体养老金投资连结保险〞，从2007年12月6日销售至2020年2月，就实现保费收入290余万元。

中意人寿

2005年初，与中国石油集团签订了约合193.2亿元人民币的〝中意阳光团体年金保险打算〞。 〔五〕动态分析

1、商业养老保险之观点动态 吴定富

2003年9月，在出席北京大学中国保险与社会保证研究中心成立大会时，吴定富表示商业保险是社会保证体系中的重要组成部分。大力进展商业性养老、健康保险有利于减轻政府在社会保证体系中的负担，促进消费，拉动经济增长，实现经济和社会的和谐进展。商业保险是我国多支柱社会保证体系的重要组成部分。保险业由于自身所具有的产品开发、投资治理等方面的优势，有责任也有能力在社会保证体系中发挥更大作用。

2004年，中国保险监督治理委员会主席吴定富在部署保险工作时表示，保险业将连续扩大开放，认真履行加入世贸组织的承诺，取消外资保险公司经营地域限制，承诺外资公司向我国居民个人提供健康险、团体险和养老金服务。

2004年中国保监会主席、北京大学兼职教授吴定富在〝北大赛瑟论坛〞演讲时表示，要借鉴国外的做法，争取把税收优待作为鼓舞商业保险参与社会保证事务的重要手段。同时表示，在养老保险方面，经合组织等国际机构的研究说明，个人购买商业寿险能够替代政府在社会保证方面提供的福利，减轻国家在社会保证方面的压力。

2005年9月2日在大连举行的〝中国养老保险进展国际研讨会暨第二届企业年金与保险进展论坛〞上中国保监会主席吴定富强调，养老保险是保险业的传统业务领域，集中表达了保险的产业特点和专业优势，进展养老保险是保险业服务经济社会进展、服务构建和谐社会的重要手段。保险业要努力学习和吸取国际先进的保险进展模式、制度安排以及业务经营治理技术，为社会提供优质的养老保险服务。当前商业养老保险正处于一个大进展的好时机，保险业应充分发挥在长期资产负债治理、精算技术、资金运用、养老金支付等方面的优势，积极参与到补充养老保险领域中，为提升我国社会保证水平，增进人民福利，构建社会主义和谐社会奉献力量。

在大力进展商业养老保险一文中，吴定富对商业养老保险在社会保证中的作用做了论述：第一，进展商业养老保险有利于完善社会保证体系；第二，进展商业养老保险有利于促进我国经济增长方式的转变；第三，进展商业养老保险有利于优化我国金融市场结构；第四，进展养老保险有利于〝三农〞问题的解决。并强调大力进展商业养老保险：第一，要加强研究；第二要走专业化的道路；第三，加强商业养老保险监管；第四，积极和谐，争取政策支持。

2007年11月14日，中国保监会主席吴定富在全球商业养老金论坛上表示，工业化、城镇化、市场化和国际化对中国养老保证体系提出了新的要求，为商业保险积极参与养老保证体系建设、服务退休收入体系提供了难得的历史机遇。保险业将连续积极参与养老保证体系建设，在个人商业养老保险层面发挥主导者作用，提供多样化养老保险产品，补偿社会保险保证的不足，丰富和完善养老保证体系。吴定富强调，保险业要不断增强服务养老保证体系的能力。一是增强专业服务能力，鼓舞和支持组建专业化的养老保险公司，培养保险公司在养老保证业务中的核心优势。二是增强创新服务能力，引导保险公司和专业养老保险公司走创新进展之路。三是增强诚信服务能力，规范经办公司的运作和市场行为，爱护市场秩序，引导保险公司有序、理性竞争。

2020年12月在召开的2020年全国保险工作会议上吴定富指出，要积极进展养老、健康保险，服务社会保证体系建设。推动养老和健康保险专业化经营，加大产品创新力度，提高养老和健康保险服务水平。发挥保险公司专业优势，大力拓展企业年金市场。结合社会保证制度改革，积极参与和开展农民工养老保险、农村养老保险、被征地农民养老保险等业务，逐步拓展保险服务领域。结合医疗体制改革，规范保险机构开展健康保证托付治理服务。

魏迎宁

2007年9月12日，在第八届北京CBD国际商务节—北京CBD国际论坛上，保监会副主席魏迎宁作主题发言时表示，构建中国特色的多支柱养老保险体系，关键在于促进商业养老保险和社会养老保险的和谐进展，应积极进展和推动商业养老保险与社会养老保险互相促进、共同进展。他表示，为了提高社会保证体系的运行效率，一个可为的方法确实是在社会保险的治理中逐步引入商业保险机制。但只有在政府推动和政策的引导下，商业养老保险才能得到长足的进展，政府在养老保证问题上承担责任过重的问题才能够得到有效地解决，多支柱养老保证体系的优势才能够得到充分发挥。魏迎宁还表示，商业保险在促进社会养老保险进展方面能够发挥积极的作用，专门是社会养老保险个人账户的治理中，商业保险公司能够发挥精算、资金治理等专长，为完善差不多养老保险、个人账户发放机制和实现个人账户资金的保值增值作出积极的奉献。同时，保险业也要发挥行业优势，切实提高商业保险服务社会养老保险进展的能力。

陈文辉

2006年10月在〝国际保险监督官协会第十三届年会〞上陈文辉表示保险机构能够针对差不多养老金的运作展开尝试。同时还表示，要使保险机构在国家养老保证体系中发挥更为重要的作用，国家必须提供相应的税收优待政策，〝这是一个相当关键的环节〞。他说，〝政府应该鼓舞公民建立自己的养老保证打算，政府需要为此提供相应的税收优待政策。〞 陈文辉最后强调，为了保证保险机构在提供给老保险服务时能够健康进展，有必要进一步加强监管。一方面，要进一步深化市场行为、偿付能力、公司治理等的监管，另一方面，要保证一个更专业化的监管。

2007年6月16日，在商业保险与农村社会保证论坛上，陈文辉强调，要按照〝政策

支持、企业〔个人〕自主、市场运作、专业监管〞的指导思想进展企业补充养老保险、个人储蓄性养老保险，补充医疗保险和商业健康保险，使社会保证体系各支柱的进展趋于合理。

2007年9月22日，〝中国社会保证论坛〞上陈文辉表示，我国政府财力有限，人口众多，专门是农村人口和弱势群体数量庞大，这些国情决定了社会保险必定是广覆盖、保差不多，用来满足国民的差不多保证需求。差不多线以上的保证应当通过商业保险等手段来解决，这是实现多支柱保证的全然途径。同时，商业的方式不需要政府的财政投入，可不能给政府带来任何经济负担，有百益而无一害。因此，政府应考虑通过各种方式，大力推动商业保险进展，以此来缓解社会保险的压力，健全社会保证体系。

2007年11月，保监会主席助理陈文辉前天在全球商业养老金论坛上表示，现时期我们正在与国家税务总局进行研讨，承诺单位和个人购买商业养老保险在一定的限额内延迟纳税，并打算在一些都市进行试点。同时建议合理划分养老金体系的三个支柱：第一支柱是政府经办、强制实施、财政兜底的现收现付制养老金，即城镇职工差不多养老保险的社会统筹部分；第二支柱是政府强制实施的、基金积存制个人账户养老金，即城镇职工差不多养老保险的个人账户部分；第三支柱为政府鼓舞的、单位和个人自愿购买的养老金，包括团体养老保险、企业年金和个人养老年金等。

保监会主席助理陈文辉在2020年全国寿险监管工作会议上明确指出，要积极推动个人延税型养老保险的研究和试点。同时要求，2020年要推动托付治理型养老保险等产品创新；研究制定养老保证托付治理业务治理方法，争取开展试点。

陈秉正

清华大学经济治理学院教授、中国保险与风险治理研究中心执行主任陈秉正认为，商业保险公司能够加快养老保险的创新，我们现在的养老保险产品依旧传统比较多，比如说只是挂养老金差别，你领的那个数额能够和当时的物价挂钩，能够和当时人的收入挂钩。另外在专门多场合也和养老保险的同志交换过意见，现在专门多养老保险公司要紧做企业年金，能不能用你的优势，在企业年金中做一个直通车，如此的话你更有吸引力，吸引企业来购买企业年金。

杨超

全国政协委员、中国人寿集团总裁杨超建议,应改善养老保证这种结构失衡的状况,依照我国国情,坚持差不多养老保险满足退休职工差不多生活需要的定位,着重在扩大其覆盖面上下功夫,促进差不多养老保险在基础型社会保证层面发挥主导作用。如此,也可为企业年金、个人商业养老保险留出必要的进展空间。同时,给予企业年金更多的政策倾斜,促进其社会化程度的提高。并加快研究推出促进个人商业养老保险进展的具体措施,包括对养老保险投保人给予延迟纳税等税收优待,为个人商业养老保险的进展制造良好环境。

在2020年两会上建议：第一，在对养老服务机构免征营业税的基础上，统一暂予免征养老服务机构的企业所得税、房产税、城镇土地使用税等税赋，甚至永久性取消这些税赋。其次，应进一步加大养老社区建设的资金支持力度，创新资金支持方式：一是国家和地点政府在养老项目建成时，按照项目投资规模一次性返还一定比例的项目资金；二是政策性银行关于养老社区建设项目的贷款给予利率和期限优待；三是鼓舞实行反向住房抵押贷款和房地产投资信托基金，支持养老社区建设。最后，从国际体会来看，保险机构在进展养老保险业务的同时参与养老社区建设，能够发挥专业优势，延伸服务链条，增加附加值服务；而具有

长期性、稳固性特点的保险资金，也是养老社区建设资金的要紧来源。相关部门尽快制定鼓舞、支持保险机构出资建设养老社区的具体优待政策，促进养老社区快速进展。

吴焰

全国政协委员、中国人保集团总裁吴焰在2020年两会上认为，商业养老保险在企业年金、个人储蓄性养老领域能够发挥重要作用，能提供更高程度的保证，补偿社会差不多保险保证的不足。但在我国养老保证体系建设中，商业养老保险的进展还专门有限，难以发挥应有的作用。吴焰建议，应从制度设计上明确市场机制在多层次社会保证体系中的定位，将具备社会保证属性的企业年金、养老和健康保险等纳入我国社保制度进展与评判指标体系，实现统筹规划和协同进展。

2020年在同意金融时报采访时吴焰说，保险机制本身具有市场针对性和灵活性，可对较低水平的差不多社会保证形成有效补充，有效减轻老龄化进程中的社会保证压力，因而商业保险在企业年金、个人储蓄性养老保险领域都能够发挥重要作用，提供更高的保证程度，补偿社会差不多保险保证的不足，表达公平与效率的统一。此外，还应当加大财税支持力度，尽快出台全国统一的企业年金税收优待政策，尽快制定个人和团体养老保险投保人税收递延的优待政策，充分发挥税收的政策杠杆效应，调动企业和个人通过保险机制参与社保的积极性。

万峰

中国人寿养老总裁万峰关于个人年金保险目前较高的保费水平认为，关键在于国家要鼓舞个人投保年金保险，把缴纳的保费纳入免税额中，比如每个月有1000元购买年金保险能够免税。如此做，我们能够将25万亿元的消费转化一部分出来，投保个人年金保险不仅意

味着这部分储蓄转入消费领域，而且其关于我国今后的养老建设是有战略性意义的。同时认为，国内保险业以后进展的重点应该是年金保险产品。

陈东升

在中国进展高层论坛2020年会企业峰会上，泰康人寿保险股份董事长兼首席执行官、泰康资产治理有限责任公司董事长陈东升称，把中国建成消费型国家谈何容易，一定要建设一系列的改革和建设，最核心的建设确实是社会保证体系。保险业作为社会保证体系，是医疗保险、养老保险，作为商业保险，差不多上那个保证体系的三大支柱之一。关于经营人寿保险公司来讲，充满了期望。同时认为，以后寿险业的进展在健康保险、养老保险上是一个大的出路。

姚兵

中宏人寿保险副总裁兼首席市场执行官姚兵期望政府能够出台相关支持政策，如面临老龄化加剧的社会环境，承诺个人购买商业养老保险能够递延个人所得税的缴纳，从而鼓舞个人尽早积极作好养老规划。

戴皓

在2020年两会上，全国政协委员、合众人寿董事长戴皓建议从如下几个方面完善养老保险体系：一、采取延迟课税模式，给予养老保险打算延迟课税的税收优待政策，促进养老保险事业进展； 二、出台全国统一的企业年金税优政策，将企业年金的庞大潜在需求迅速开释出来； 三、给予团体补充养老保险和企业年金同样的税收优待，满足不同企业多样化的养老保险需求；四、将团体养老保险、企业年金税优政策范畴扩展到个人缴费部分，鼓舞城乡居民更好地进行养老规划；五、鼓舞保险公司设立年金公司，发挥保险公司在精算技术和资产负债匹配治理等方面的专业化优势，提高养老保险的专业化运作水平。

戴皓认为，缺乏完善的税收政策体系已成为制约我国养老保险进展的一个重要因素，设计合理的税收制度能够促进潜在养老需求转换为现实购买力，是促进养老保险进展最有效的杠杆。戴皓建议，我国应学习发达国家对养老保险打算采纳的延迟课税模式，延时课税至第三点，对雇主和职工向养老保险打算的缴费以及该打算的投资收益给予免税待遇，但对退休职工从养老保险打算领取的养老金要进行课税。采纳这种课税模式，能够充分发挥税收优待政策的〝引擎〞作用，有利于鼓舞企业雇主和雇员进行缴费，调动企业和个人参加养老保险打算的积极性，能够有力地促进养老保险的快速健康进展。

陈嘉虎

2020年12月，信诚人寿首席执行官陈嘉虎同意媒体采访时说，产品方面，信诚人寿将重点进展医疗险和养老险，这是信诚人寿以后18个月的主推产品。 在金融危机的形势之下，消费者对以后的不确定性存有担忧，他需要为生病等较大额的开支提早做好预备，因此人们关于医疗险有所需求。此外，他也需要做一些退休养老规划。因为养老是以后几十年的情况，会可不能再次碰到经济危机的情形，没有人能够推测，因为这是一个经济周期。借助医疗和退休紧密的需要性，信诚人寿将在以后18个月大幅度地开拓这两种类型的产品。其认为这将是一个专门好的契机。

陈荣声

友邦保险中国区总裁陈荣声每一个中产家庭都应该给自己做一个保证规划方案，那个方案应该包括养老、教育、健康等诸多方面。各目标之间的比例，应该依照各自的风险承担能力做适当的调整。年龄越大，投资组合应该趋向保守，高风险的资产要少配置一些。

朱加麟

信诚人寿董事副总经理兼北京分公司总经理朱加麟在同意媒体采访时表示，养老险具有其他投资产品不具备的三大优势。一是确定性和安全性。保险公司的设立也通过政府监管部

门严格审核批准，对投保人的保证方案具有法律效力，一样可不能显现关门破产不兑现承诺的情形:二是保证和增值同时具备，银行存款一年可能只有2%左右的收益，而保险公司的收益有可能高一些，而且同时具备保证功能;三是可转移性，通过受益人的变更，能够方便地转移财产。

2、商业养老保险之机构案例 中国人寿

中国人寿1949年建立，从无到有，从小到大，差不多成长为拥有寿险股份、资产治理、财产保险、养老保险、投资控股等５家子公司的金融集团。在全国各地的分支机构达到4000多个，代办网点10万多个；拥有60余万人的营销服务队伍，服务产品达到100多种。

国务院进展研究中心市场经济研究所〝中国５０都市保险市场调研〞显示：中国人寿目前拥有高达92.3％的品牌认知度，是国内消费者中认知度最高的人寿保险品牌；中国人寿的偿付能力是中国保监会规定数值的339％。

2020年，中国人寿寿险公司实现保费收入2956亿元，同比增长50％，市场份额为40.3％。2020年1-2月保费收入672亿 同比增长12.63%。

地域的全方位覆盖战略

在积极服务社会主义新农村建设方面，中国人寿有专门的优势。截至2005年底，中国人寿已建成12664个农村营销服务网点，拥有32.2万农村营销员，初步形成了覆盖要紧乡镇的营销服务网络。

2006年中国人寿先后多次派出产品开发专家到不同省区的农村进行调研，与村干部、县乡领导进行座谈，了解村干部的保险需求、当地党委政府对农村干部的有关政策、财力状

况等情形，在大量调查研究的基础上最终开发出了«国寿农村干部团体养老年金(分红型)保险»。

同时，中国人寿还专门针对被征地农民推出了两款年金类养老产品：〝国寿被征地农民团体年金保险(A款)〞和〝国寿被征地农民团体年金保险(B款)(分红型)〞。A款为趸交即领型年金保险，被征地农民在缴费后合同生效之日起即可开始分期领取年金，投保人能够选择年领和月领，领取方式灵活多样。值得一提的是，该款产品费率优待，充分表达了中国人寿对新农村建设的支持。

下一步的目标是〝农村要乡镇进点、人员进村〞，扩大保险覆盖面，增强农民家庭抵御风险的能力。

以客户为中心

中国人寿坚持以进展传统型和分红型产品为重点，连续提升保险业务和产品的盈利能力，适时选择在部分竞争并不充分的地区推出投连险。公司注重的不仅是规模优势，还有效益的提升。

目前的要紧进展策略是以客户为中心的进展策略。在市场经济条件下，中国人寿产品负责人表示，产品工作必须树立以需求为导向、以客户为中心的理念，把客户不断变化的需求以及市场的进展变化情形，作为调整产品开发战略的依据和方向。在产品开发过程中，要紧密跟踪客户需求和市场变化情形，加强调查研究，选准有效需求为产品开发重点，把握住市场脉搏，增强产品的市场适应性。

另外，利益均衡也是中国人寿在设计产品时的策略之一。中国人寿在产品开发中，要求设计时平稳好股东、公司、客户和营销人员四者之间的利益关系，充分调动各方积极性，保证产品开发、销售和治理过程的衔接有序，实现公司的连续健康进展。

当前，我国保险市场还处于进展的初级时期，寿险消费者还无法充分了解自身的需求，寿险消费还带有一定的盲目性，寿险销售要紧依靠营销人员推动。在这种现实的市场条件下，公司产品开发要将消费者潜在的需求引导出来，并以超前的眼光，通过推出新的产品，把客户的需求、口味和眼界引领到一个新的方向，提升到一个新的高度，形成良好的市场效应。采取引导市场、制造市场也是其策略之一。

重视产品品牌和差异化策略

中国人寿，形成产品的品牌效应和规模效应。公司的每一个品牌产品都形成了庞大的保费规模，积聚了成千上万的客户群体。这些品牌产品的形成，提高了客户对公司的忠诚度，降低了销售工作的难度，调动了销售人员的积极性，从整体上提升了销售工作的成效。差异化策略是中国人寿产品策略之一，公司依照客户的需求个性化、区域需求差别化的特点，积极采取差异化策略，充分彰显自身产品的个性和特点，满足不同消费者的不同层次的需求。如针对高端客户对价格的敏锐度低于大众客户，产品设计采取高保额、高加值服务、高价格的策略，使客户得到充分保证和优质服务。关于面向一般大众客户的产品，适当简化保证和服务的内容，在保证差不多的保险保证功能同时，使这些产品在价格上具有较强的市场竞争力。 平安养老

平安养老保险股份 平安养老保险股份于2004年12月1日经主管部门批准在上

海成立，是中国首家专业养老保险公司。平安养老保险股份注册资本为5亿元人民币，由中国平安保险〔集团〕股份等发起成立。公司经营的要紧业务范畴包括团体养老保险及年金业务、个人养老保险及年金业务，以及经中国保险监督治理委员会批准的其他业务。

公司成立后，在2005年8月第一批获得企业年金基金治理的受托人和投资治理人资格。2006年年7月，公司成为联想企业年金打算的受托人，并因此成为首个〝国字号〞企业年金打算的受托人。

至此，养老保险的保费收入开始飞速上升，2007年平安养老的保费收入为大约1亿，而到2020年保费收入达到5.43亿，2020年1、2月份的保费收入就达4.13亿。如此惊人的增长速度彰显了平安养老保险公司进展策略的有效性。

成立之后的迅速扩张

2006年12月，平安养老通过与平安人寿团体销售渠道的重组、合并，一次性获准筹建35个分公司和127个中心支公司。半年内就进行了35家分公司的扩张，如此的〝专门〞扩张速度在国内保险业也确实是绝无仅有。迅速的扩张，扩大了业务的覆盖。2007年末，保监会的统计数据显示，三季度，平安养老保险股份的养老险业务增长迅猛，占到养老险市场份额的六成多。

业务的整合

2006年12月平移过来平安寿险公司的团体养老险业务。通过整合，平安保险原有的团体保险业务水平将得到提升，产品线更加丰富和完善，平安养由此获得迅速扩张的机构网络和人才队伍，对促进公司的进展起到极大的推进作用

以专业的服务和先进、强大的技术支持平台领先行业的进展

2020年，又推出 〝快易宝〞系统，是新一代的针对中介渠道代理点现场出单的支持系统，新系统扩大了产品范畴。它不仅统一了代理点出单业务流程，提供即时承保、实时出单、保费结算等一条龙服务；而且，还能使业务数据实时进入核心业务系统，除实现保费及时全额结算，为第三方提供了极大便利外，更有效保证了被保险人的利益，为使用者和受众制造了更安全可靠的环境。

友邦保险

友邦保险集团在中国大陆的进展始于 1992 年，是当年第一家获准在中国经营保险业务的外资保险公司，并于同年在上海设立友邦保险上海分公司。目前，友邦保险在中国大陆的业务范畴差不多扩展到北京市、广东省、江苏省、深圳市。作为第一家将寿险营销员制度引进国内的保险公司，友邦保险一直致力于建立一支专业的保险营销员队伍，并通过多元化销售渠道，为客户提供一系列人寿保险、意外损害保险和健康保险的产品和服务。

2020年友邦脱离AIG，携600百亿美元单飞。同时掌门人谢仕荣功成身退，麦智信接任。

深耕市场

友邦在对一线都市深度挖掘保险需求的同时，在二、三线都市，也广布网络。在过去的两、三年时刻，友邦的营销服务部在新批准牌照的粤、苏两地，覆盖了20多个地级市。友邦现在拥有牌照的地区，差不多上国内的保险大省，市场潜力专门之大，友邦将进一步加大新申请牌照省份的营销服务部扩张力度。

2020年，友邦保险对中国市场进行了〝中国要紧都市居民保险需求及消费调查〞报告，以此来了解中国的养老保险需求，通过调查了解到中国养老产品需求潜力庞大。因此，〝满足重大疾病险和养老险等保证型产品庞大的市场需求，将是友邦下一步的战略重点。〞保险需求调查公布会下，陈荣声对媒体表示。2020年3月，友邦保险又郑重推出〝金丰宝年金保险打算〞。

2020年11月，美国友邦保险〝广东金融高新技术服务区〞建设项目奠基仪式日前在广东省佛山市南海区正式举行，该项目将兴建金融高新区内顶级商务大厦。 与此同时，在奠基仪式上，友邦保险还与广东省佛山市南海区政府签署了一份合作意向书。依照这份合作意向书，友邦保险将携手南海区政府为南海户籍居民提供补充养老打算。友邦保险是第一家与中国区政府签订同类合作意向书的外资保险公司。

拓展渠道

营销员渠道是寿险公司最重要的销售渠道，目前友邦有营销员接近3万名，打算5—7年内争取达到10万人。友邦的工作重点是提升营销队伍的专业化：一是制定精英化人员的定位和甄选策略，按照国际标准塑造精英营销员队伍；二是加强培训，为营销员提供如顾问式销售、理财基础、财务策划、财宝治理等课程。大力进展多元化渠道，友邦把银保渠道作为一个重要的渠道，此外，职场保险、经纪公司、电子商务等渠道的开发都被提到日程上来。

四、中国商业养老保险以后趋势 〔一〕以后评估

1、商业养老保险以后进展优势 国家关于商业养老保险进展的重视

近几年保监会一再强调大力进展商业养老保险，并加强市场规范的建设，2008年1月1日实施的«保险公司养老保险业务治理方法»确实是一例，推动保险行业在养老保险事业上进一步向专业化纵深进展提供了政策基础。同时不断把商业养老保险的税收优待政策提上日程，如上海个人延税试点工作将赶忙进行，试点2—3年后有望全国推广。这些方面的规范的建立和优待政策的实施，给商业养老保险进展提供了更加良好的进展环境。 〝新四化〞给商业养老保险带来机遇

中国保监会主席吴定富曾表示说，工业化、城镇化、市场化和国际化为商业保险积极参与养老保证体系建设、服务退休收入体系提供了难得的历史机遇。

第一，工业化的深入进展对养老保证体系提出新挑战。劳动力的广泛流淌需要商业保险发挥自身的专门优势，家庭保证功能的弱化需要商业保险和社会保险共同进展，提高全社会养老保证水平要求商业保险发挥积极作用；其次，城镇化的深入进展对养老保证体系提出新需求。目前，中国有1.5亿以上的进城务工农民和超过4000万的被征地农民，如何解决被征地农民和进城务工农民的养老保证问题，建立城镇和农村相衔接的养老保证体系，是商业保险应对城镇化挑战的重要课题；第三，市场化的深入进展为养老保证体系提供新机遇。商业保险是市场经济条件下风险治理的差不多手段，应该而且能够在完善养老保证体系中发挥积极作用。市场化改革的深入推进，表达在养老保证体系方面，确实是要让商业保险在完善政府与市场、单位与个人责任分担机制中发挥应有的作用；最后，国际化的深入进展为养老保证体系积存新体会。发挥商业保险在养老保证体系中的作用、提升养老保证制度的效率差

不多成为国际养老保证体系改革的共识。顺应国际养老保证体系改革进展趋势，要求充分发挥商业养老保险的专门优势，提高制度的公平性，建设有中国特色的多支柱养老保证体系。 老龄化进程加快，养老意识的提高

前以表达，据统计，截至2020年底，我国60岁以上老年人口已达到1.5989亿人，占总人口的12％。估量2020年将占17.2％，届时对养老金的需求将是现在的10倍以上。如此庞大的数量，人们为逐步提高养老保证水平，必定会促进商业养老保险的进展。专家介绍,养老商业保险将是以后养老的要紧方式。参照国际上养老保险的市场规模，保守地按目前寿险市场30%的规模估算，估量今后养老保险的需求为2000亿元/年 。另据世界银行估量，2030年中国养老金资产总规模将达1.8万亿美元，成为世界第三大养老金市场。与此同时，人们的养老意识也在逐步提高。另据调研，超过一半的中产阶层人士情愿建立专门的养老储蓄；70%的人情愿进行养老投资。 2、商业养老保险以后进展趋势推测 专业养老保险公司的逐步建立

目前中国有平安、太平、国寿、泰康和长江五家专业养老保险公司。估量以后在五家养老保险公司的基础上会有更多专业养老保险公司的显现，如最近太平洋养老保险正在预备筹建养老保险公司。同时，寿险公司的团体和个人养老保险产品的经营也会逐步平移至养老保险公司。形成专业化市场竞争的格局。 市场份额的将进一步提高

据测算，目前商业养老保险的增长已达到40%—50%，随着各项制度的健全和人们意识的提高，商业养老保险今后会有更大的增长速度。以后，人们的养老金将会以保险形式实现，逐步达到发达国家的水平。 新型养老产品的将不断涌现

现在个人和团体商业养老保险品种有几百种，估量今后在养老保险产品中涉及投资连接、分红、万能型方面会逐步涌现更多的创新产品，来满足人民的个性化需要。 〔二〕以后建议 1、关于加强监管

发达市场的体会说明，一个强力的监管机构对保证一个健康的环境来说至关重要，如此，一流保险公司才能够拓展业务，整个行业才能够赢得使其得以繁荣进展的大众信任。 一方面，应该加强对保险产品设计的监管，杜绝不合理的定价、无法兑现的预期回报承诺，并解除让消费者费解或对消费者不利的合同。其次，保监会应该通过提高准入要求来加强保险销售代理机构的专业水准，以改善分销的质量。第三，保监会应该承诺更多国外保险公司参与竞争，以推进行业最正确实践。第四，保监会应该减少繁文缛节，鼓舞进展和创新。最后，随着保监会监管能力的提高，它应该制订更具灵活性的适于成熟保险公司的规那么，同时并不放松对不成熟保险公司的监管力度。

中国保监会下发的«保险公司养老保险业务治理方法»，这是促进养老金业务健康进展，切实爱护消费者利益的重要举措，为养老保险经营治理提供一个较完整的操作规范，并将进一步加强商业养老保险方面的监管制度建设，严格监管执法，为商业养老保险的进展营造一个公平有序的市场环境。

养老金进展的体会说明，监管是促进进展的最有力手段和全然保证。养老金体系监管的目的在于爱护被保险人和养老金持有人的利益，确保养老金的保值增值，促进经营机构稳健经营。养老金体系监管的重点是要抓好以下四个方面：一是加强市场行为监管，通过运用多种监管手段，严格执法，严肃查处恶性价格竞争、夸大投资收益和违规承诺保底收益等行为，营造公平有序的市场竞争环境；二是加强资金运用监管，确保养老金的安全。商业养老金和长期寿险产品有着类似的特性，都有较长的缴费期、经营治理期和风险治理期，从参与打算

到领取养老金可长达数十年。因此，对养老金安全性和保值增值的要求专门高，这就需要我们进行切实有效的监管；三是建立完善的信息披露制度，进一步增强透亮度，增强市场和社会对养老金经营和治理的约束力，让被保险人和养老金持有人享有充分的知情权和选择权；四是加强协同监管。目前，我国的社会保险由劳动保证部门监管，团体年金和个人年金由保监会监管，企业年金由劳动保证部、银监会、证监会和保监会共同监管。为促进我国养老金的快速进展和稳健经营，应该进一步加强监管机构之间的和谐与合作。 2、关于税收优待

税收优待政策一直是制约我国商业养老保险进展的瓶颈。从上海领先要进行个人税延性养老保险打算以来，税收优待一直是业内关注的焦点，目前上海试点工作又被提上日程。同时，在天津滨海新区进行了补充养老保险试点，并有税收的优待政策，但2020年〝30%税前列支〞的个人税收优待已被叫停。

第一，寿险公司专业人士认为，政府对养老保险课税能够选择三个时点来进行，企业和职工个人向养老保险打算进行缴费时，养老保险打算取得投资收益时，养老保险打算向退休者支付养老金时。我国应学习发达国家对养老保险打算采纳的延迟课税模式，延时课税至第三点，对雇主和职工向养老保险打算的缴费以及该打算的投资收益给予免税待遇，但对退休职工从养老保险打算领取的养老金要进行课税。采纳这种课税模式，能够充分发挥税收优待政策的〝引擎〞作用，有利于鼓舞企业雇主和雇员进行缴费，调动企业和个人参加养老保险打算的积极性，能够有力地促进养老保险的快速健康进展。

其次，加大税收优待力度，促进商业养老保险进展。商业养老保险进展的推动力，专门大程度上源于企业和居民个人的避税需求。在国外，人们形象地称购买商业养老保险所享受的税收优待为〝避税所〞，因此，在考虑财政收支的情形后，加大税收优待的力度，必定将促进商业养老保险的进展。结合近几年我国企业职工平均工资增长加快的实际，我国有必要

提高此优待比例。然而基于我国财政紧张的状况在短期内难以有专门大改观的现实，假如在此方面优待，我国能够逐步提高到6%～10%的缴费比例免税。同时给地点更大自由性，让他们能够依照自身实际来确定具体的年金免税率。

另外，要在吸取试点地区体会和教训的基础上考虑连续扩大税收优待地区的范畴。对经营养老保险业务的保险公司和其他金融机构，在放宽投资渠道的同时，应视其经营状况，对投资收益给予税收优待，以此提高金融机构经营养老保险的积极性。 3、关于培养市场

第一，在进展商业养老保险市场的同时，市场秩序尤为重要，保险公司要积极推动和爱护市场的市场化、规范化进展。此外，还应该培养民众对商业养老保险价值的认识。毫无疑问，大众传媒在这一过程中起着专门关键的作用，而我国在引导和利用大众传媒方面又具有得天独厚的优势，能够加以利用。然而中国消费群体规模庞大且不同消费群体有着不同的需求，这意味着对特定群体的培养不能千篇一律，而应该具有针对性的对市场进行培养，从不同细分客户群的需求和风险偏好动身，设计出真正满足不同层次人民群众需求的产品。 在城区，应将重点放在比较富裕的大众消费群体，他们能支付得起这些产品，对商业养老保险的需求会更强烈。此外，为了提高人们的认识程度，能够通过年报来阻碍目标人群，年报可汇总受众的社会保证优势和可能的保证盲点，并提供清晰详尽的信息，说明商业保险如何关心排除这些盲点。

在农村，专门少有人了解人寿保险的差不多功能，因此沟通是一个大问题。应尽量扩大对商业养老保险的宣传，同时从最可能购买人寿保险的消费者入手：经济繁荣地区的村民、无地农民和为乡镇企业工作的群体。同时，为了要进一步覆盖到宽敞农民，还专门需要考虑部分城乡一些收入比较低的群众的需求。因此，在保险产品包含不同的消费标准基础上，需要设定较低的保费水平。

4、关于产品创新

在2020年全国保险工作会议上，保监会主席吴定福曾反复强调，要通过创新产品、改进服务赢得市场。然而，在中国市场上，养老保险种类缺乏新意成为制约养老险进展的要紧瓶颈。每一种养老工具都有特色，同时也不可幸免地存在着缺陷。由此来看，以后创新险种将成保险公司的要紧任务。

第一，要建立和完善产品创新机制。建立合理的鼓舞机制，将产品创新纳入重点考核内容；建立产品开发、人员培训、产品销售、售后服务等环节之间的合理流程，确保每一个环节的信息与要求不遗漏、不扭曲、不走样；加强产品的跟踪与反馈，及时了解市场反应，及时依照消费者要求予以修正。同时，要连续推进保险条款通俗化、加强基础数据建设、发挥分支机构在产品创新中的作用。

其次，产品的设计要具有灵活性。包括操作上、领取方式、应急方式等方面的灵活性。养老险产品要与以后养老生活高度匹配和对接，被保险人应能够依照自己的需要安排养老支出，能够对以后养老生活的确定和不确定支出进行合理补充。如近期长城保险推出的〝金禧年金〞养老险，确实是可自主安排养老生活的新型养老险。

最后，丰富养老保险产品的种类。研究开发指数联结型产品和变额给付型产品，以及为家庭成员同时提供保证的联合生存和最后生存年金产品；建立延税型商业养老保险打算或政府认可的个人养老金打算；积极探究覆盖失地农民、农民工等人群的养老保险产品创新。